Apalancamiento en Bitcoin en España

¿Qué es el apalancamiento?

En términos simples, el apalancamiento se refiere al uso de fondos prestados para aumentar el tamaño de tu posición de trading. El trading de apalancamiento en Bitcoin implica que puedes abrir posiciones más grandes de las que podrías abrir solo con tu propio capital. En el trading de criptomonedas, los inversores pueden usar un apalancamiento de más de 100 veces el saldo de su cuenta, según el exchange que elijan. El trading apalancado permite a los operadores comprar o vender activos sin mantener ese apalancamiento, abriendo posiciones largas o cortas en función de la garantía depositada. Si bien el apalancamiento puede generar mayores ganancias, un mayor apalancamiento también aumenta el riesgo de liquidación.

Un ejemplo de esto sería: digamos que quieres comprar 1 Bitcoin a un precio de €50,000. Si tienes €50,000 en tu cuenta de trading, puedes comprar 1 Bitcoin a precio de contado. Pero si usas un apalancamiento de 10x, podrías abrir una posición por valor de 10 Bitcoins con solo €5,000 de tu propio capital. Esto se debe a que el exchange te está prestando los fondos adicionales para abrir una posición más grande.

Cómo usar el apalancamiento en Bitcoin

Para comenzar a usar el apalancamiento en Bitcoin, el inversor primero debe financiar su cuenta de trading con un depósito inicial conocido como garantía. Según el tamaño de la posición deseada, el tipo de criptomoneda y el nivel de apalancamiento, la garantía (o margen) requerida varía. La cantidad de apalancamiento disponible generalmente se expresa como una proporción (por ejemplo, 1:10), lo que indica que el tamaño de la posición del inversor de Bitcoin se multiplicará por ese factor.

Una vez que se deposita el margen inicial, los inversores deben mantener un umbral de margen (margen de mantenimiento) para evitar la liquidación. Si las fluctuaciones del mercado de las criptomonedas hacen que el margen caiga por debajo de este umbral, los operadores deben depositar fondos adicionales para mantener su posición y evitar perder su garantía.

Beneficios de usar apalancamiento en Bitcoin

El apalancamiento en criptomonedas como Bitcoin, ofrece varias ventajas para los inversores:

• Mayor exposición: el apalancamiento permite a los operadores abrir posiciones más grandes sin comprometer una gran cantidad de capital. Si el inversor confía en la dirección del mercado, puede usar el apalancamiento para maximizar sus potenciales ganancias.

• Asignación de capital: al utilizar el apalancamiento en Bitcoin o en otras criptomonedas, los inversores pueden asignar su capital limitado a otros aspectos del criptomercado, como el staking y la provisión de liquidez, para generar ingresos adicionales.

• Trading accesible: el apalancamiento permite a los inversores con fondos limitados participar en mercados que pueden haber sido inaccesibles anteriormente, como el trading de acciones de alto valor.

Sin embargo, es fundamental recordar que el uso de un mayor apalancamiento conlleva mayores riesgos, incluida la liquidación acelerada y pérdidas potencialmente significativas. Los inversores deben considerar cuidadosamente su tolerancia al riesgo y sus objetivos financieros antes de incorporar el apalancamiento en sus estrategias de trading.

Negociación apalancada vs. no apalancada

Quienes invierten en el mercado de criptomonedas a menudo se enfrentan a una decisión crítica: utilizar o no el apalancamiento para operar. El trading apalancado permite a los operadores abrir posiciones más grandes mediante el uso de capital prestado, lo que amplía su poder de compra o venta. El trading sin apalancamiento, por otro lado, se basa únicamente en el propio capital del inversor sin utilizar fondos prestados. Si bien el trading apalancado puede conducir potencialmente a mayores ganancias, también conlleva mayores riesgos que los inversores deben considerar cuidadosamente.

Veamos un ejemplo:

Supongamos que poseemos € 8,000 y el valor negociado más reciente de BTC es € 8,000.

• En un escenario alcista, el precio de BTC sube a €8.050 al día siguiente, presentándose dos opciones:

• Opción 1: sin apalancamiento, podemos comprar 1 contrato BTC a €8,000 y lograr una ganancia de €50 vendiéndolo a €8,050.

• Opción 2: con apalancamiento, podemos invertir €80,000 en contratos a €8,000 y venderlos a €8,050. Dado que operamos con un apalancamiento de 10x, nuestra ganancia se multiplica por un factor de 10, lo que da como resultado una ganancia de €500.

• Consideremos el escenario si el precio de BTC baja a €7,950 al día siguiente, dando lugar a dos opciones:

• Opción 1: sin apalancamiento, podemos comprar 1 contrato BTC por €8,000 e incurrir en una pérdida de €50 vendiéndolo a €7,950.

• Opción 2: con apalancamiento, podemos invertir €80,000 en contratos a €8,000 y venderlos a €7,950. Dado que operamos con un apalancamiento de 10x, nuestra pérdida se amplifica por un factor de 10, lo que da como resultado una pérdida de €500.

Desventajas de usar apalancamiento en Bitcoin

La principal desventaja de usar el apalancamiento en Bitcoin o en otras criptomonedas es el mayor riesgo de liquidación. Cuando el margen de la posición de un inversor desciende hasta el umbral del margen de mantenimiento, recibirá una llamada de margen o será liquidado. La liquidación ocurre cuando el exchange se hace cargo de la garantía en la cuenta del inversor debido a fondos insuficientes para cubrir pérdidas potenciales.

Un mayor apalancamiento va acompañado de un ritmo acelerado de liquidación, lo que significa que pequeños movimientos de precios adversos pueden generar pérdidas significativas para los inversores. Esto es especialmente cierto en el volátil mercado de las criptomonedas, donde los precios pueden cambiar drásticamente en un período breve.

Otro inconveniente del uso del apalancamiento en Bitcoin es el interés que los inversores deben pagar por los fondos prestados. Las altas tasas de interés pueden compensar las ganancias obtenidas de las operaciones apalancadas si el inversor no tiene esto en cuenta al planificar su estrategia.

Conclusión

En conclusión, el apalancamiento en Bitcoin o en el trading de criptomonedas ofrece beneficios y potenciales riesgos para los inversores. Les permite maximizar su exposición y asignar capital limitado de manera eficiente mientras acceden a mercados que antes eran inaccesibles. Sin embargo, también aumenta el riesgo de liquidación y puede dar lugar a importantes pérdidas financieras si no se gestiona con cuidado.

Los operadores que estén considerando apalancar sus posiciones deben evaluar cuidadosamente su tolerancia al riesgo, objetivos financieros y conocimiento del mercado antes de incorporar el apalancamiento en sus estrategias de trading. Al comprender las posibles desventajas y adoptar un enfoque estudiado, los inversores pueden usar el apalancamiento como una herramienta poderosa para mejorar los rendimientos de sus inversiones en el mercado de criptomonedas.