- La feroz competencia entre el fabricante estadounidense de vehículos eléctricos Tesla y el gigante chino BYD se intensifica, con BYD superando a Tesla en métricas de ventas clave.
Mientras que Tesla enfrenta recortes de producción en medio de las agresivas reducciones de precios de BYD, las herramientas de InvestingPro ofrecen información sobre el rendimiento y el potencial de crecimiento de BYD.
La salud financiera de BYD supera a la de Tesla, y las proyecciones indican que BYD tiene mejores perspectivas de crecimiento a pesar del dominio de Tesla en el mercado estadounidense.
La rivalidad entre el fabricante chino de vehículos eléctricos BYD (OTC: BYDDF) y su contraparte estadounidense Tesla (NASDAQ: TSLA) se intensifica sin tregua.
Siendo los dos mayores fabricantes de vehículos eléctricos del mundo, Tesla y BYD libran una feroz competencia, especialmente en China. Las cifras revelan que BYD superó a Tesla en ventas de vehículos híbridos en 2022 y también tomó la delantera en ventas de vehículos eléctricos de batería pura en el último trimestre del año.
Como consecuencia, Tesla se vio obligada a anunciar recortes de producción en sus fábricas de Berlín y Shanghái durante el primer trimestre. Por otro lado, las festividades del Año Nuevo Lunar en China, sumadas a las expectativas de los consumidores por nuevas rebajas y modelos, afectaron las ventas de BYD en el mismo período.
Este giro de los acontecimientos asegura que la batalla entre los dos fabricantes de vehículos eléctricos siga siendo tan encarnizada como siempre.
Mientras tanto, BYD busca arrebatarle el liderazgo a Tesla, e InvestingPro, con sus poderosas herramientas, te ayuda a comprender el desempeño de la compañía china.
Esto te permitirá evaluar posibles oportunidades y especular sobre la trayectoria de BYD en 2024. ¡Con InvestingPro, puedes identificar acciones ganadoras desde el principio! Suscríbete ahora y no te pierdas ninguna oportunidad.
BYD lidera en recortes de precios, Tesla no puede seguir el ritmo
El dominio de BYD en el mercado de vehículos eléctricos se ha visto impulsado por agresivas reducciones de precios. Si bien Tesla también bajó los precios a lo largo del año, no pudo igualar la estrategia de BYD, lo que permitió a la compañía china tomar la delantera rápidamente.
Tesla se prepara para detener sus recortes de precios y algunos incentivos, mientras que BYD está a punto de abrir su primera fábrica de vehículos eléctricos fuera de China, lo que indica que se encuentra en una posición más sólida al continuar invirtiendo.
Sin embargo, la guerra de precios ha afectado negativamente a las acciones de ambas compañías. TSLA experimentó una caída de hasta el 30% en el primer trimestre de 2024. De manera similar, BYDDF sufrió una tendencia a la baja, perdiendo casi el 40% de su valor entre julio y enero del año pasado.
No obstante, con la expectativa de nuevas inversiones y un crecimiento de las ventas, BYDDF comenzó a recuperarse a partir de febrero, lo que indica una perspectiva positiva para la compañía.
BYD con mayor potencial de crecimiento que Tesla
BYD superó su objetivo de ventas el año pasado, alcanzando más de 3 millones de unidades vendidas en todo el año, mientras que Tesla cumplió con su meta de 1.81 millones. Este año, respaldado por el apoyo estatal y precios competitivos, BYD está en posición de mantener su liderazgo en el sector de vehículos eléctricos. Sin embargo, el impacto de su estrategia de precios en las acciones de la compañía sigue siendo incierto.
Por su parte, Tesla continúa dominando el mercado estadounidense, en el cual BYD aún no ha entrado. A pesar de perder el primer puesto en ventas el año pasado, los precios más altos de los vehículos de Tesla le dan una ventaja en ingresos. Además, los recortes de tasas de interés previstos en Estados Unidos podrían impulsar las opciones de venta de Tesla en 2024.
En términos financieros, BYD parece tener un mayor potencial de crecimiento en comparación con Tesla este año. El análisis de valor justo de InvestingPro predice un aumento potencial de alrededor del 25% para BYD, mientras que se espera que Tesla suba un 7.7%.
Fuente: InvestingPro
BYD muestra una mejor salud financiera que Tesla
BYD se encuentra en una posición financiera más saludable. Con un puntaje de 4 sobre 5 en el resumen de salud financiera de InvestingPro, BYD supera a Tesla, que obtuvo 3 puntos.
Sin embargo, al analizar los detalles de la salud financiera, se observa que la calificación de Tesla está soportada por el impulso del precio debido al valor de la acción, el cual ha sufrido correcciones importantes en los últimos meses.
A pesar de esto, la compañía se encuentra en una muy buena posición en términos de flujo de caja, salud del crecimiento y rentabilidad. BYD, por otro lado, tiene una estructura financiera más equilibrada pero aún luce más saludable.
Fuente: InvestingPro
Al comparar el resumen de ProTips de las dos compañías, podemos observar que BYD tiene más problemas en cuanto a sus fundamentos que Tesla.
Fuente: InvestingPro
Si bien Tesla muestra resistencia a una posible recesión o crisis a corto plazo al mantener más efectivo que deuda en su balance, las últimas cifras trimestrales indican que la compañía enfrentará algunos problemas a corto plazo. Los analistas han reducido sus expectativas de ganancias para Tesla en el primer trimestre.
El debilitamiento de los márgenes de beneficio bruto de la compañía y el mantenimiento de ratios P/E y P/B elevados se pueden interpretar como señales de que la fase de corrección de la acción podría continuar.
Por otro lado, BYD es una empresa que paga dividendos (a diferencia de Tesla) y tiene un Flujo de Caja Libre (FCF) bajo en comparación con sus ganancias a corto plazo.
Sin embargo, la falta de problemas de flujo de caja y sus últimos estados financieros brindan evidencia sólida de que continuará creciendo en 2024.
Fuente: InvestingPro
Si comparamos a BYD y Tesla en base a criterios de ingresos y rentabilidad sobre activos, el retorno sobre activos de Tesla del 15,8% se encuentra en una mejor posición en comparación con el 5.7% de BYD.
Sin embargo, la tasa de crecimiento de ingresos de BYD del 70.9% en el último año es significativamente mayor que la tasa de crecimiento de ingresos de Tesla del 18.8%.
Como se puede observar en el gráfico, Tesla, con una capitalización de mercado cercana a los 550,000 millones de dólares, se enfrenta a una seria competencia con BYD, que tiene una capitalización de mercado de 83,300 mil millones de dólares.
Las cifras actuales y las estrategias de ventas indican que las dos compañías pueden enfrentarse en múltiples oportunidades en 2024. Mientras que BYD continúa luchando por aumentar su participación de mercado con su política de precios agresiva, las medidas de Tesla para recuperar su liderazgo en el mercado de vehículos eléctricos serán observadas con atención.
***
Lleva tu inversión al siguiente nivel en 2024 con ProPicks
Las instituciones y los inversionistas multimillonarios de todo el mundo ya están a la vanguardia en lo que respecta a la inversión impulsada por IA, utilizándola, personalizándola y desarrollándola ampliamente para aumentar sus ganancias y minimizar las pérdidas.
Ahora, los usuarios de InvestingPro pueden hacer lo mismo desde la comodidad de su hogar con nuestra nueva herramienta insignia de selección de acciones impulsada por IA: ProPicks.
Con nuestras seis estrategias, incluida la principal "Titanes tecnológicos", que superó al mercado en un notable 1,745% en la última década, los inversores tienen la mejor selección de acciones del mercado al alcance de sus dedos todos los meses.
¡Suscríbete aquí y no vuelvas a perderte un mercado alcista!
Descargo de responsabilidad: Este artículo se redacta únicamente con fines informativos; no constituye una solicitud, oferta, asesoramiento o recomendación para invertir. Por lo tanto, no pretende incentivar la compra de activos de ninguna manera. Quisiera recordarle que cualquier tipo de activo se evalúa desde múltiples puntos de vista y es altamente riesgoso. Por lo tanto, cualquier decisión de inversión y el riesgo asociado recae sobre el inversor.