Roma, 19 mar (.).- El consorcio CDP-Macquarie y el fondo estadounidense KKR (NYSE:KKR) han mejorado sus ofertas no vinculantes por Netco, la filial del gigante de las telecomunicaciones italiano TIM que controlará su red fija telefónica, tras considerar insuficientes las inicialmente presentadas.
"TIM anuncia que, como parte del proceso competitivo relativo a Netco, se han recibido hoy dos nuevas ofertas no vinculantes" que "serán examinadas por el Consejo de Administración en la reunión prevista para el próximo 4 de mayo, tras una investigación preliminar del Comité de Partes Relacionadas", informó anoche la compañía en un comunicado.
La oferta de CDP-Macquarie, cuya cifra inicial no se conoce públicamente, ha mejorado hasta situarse en torno a los 19.300 millones de euros, mientras que la de KKR se elevaría a 21.000 millones, según fuentes del mercado citadas por los medios locales.
La primera tendría un impacto en la deuda de TIM, reduciéndola en casi 17.000 millones, en tanto que KKR ha elevado así su oferta desde los 20.000 millones anteriores y los 21.000 millones actuales incluirían 2.000 millones en 'earn-outs'.
Aunque estas cifras parecen aún insuficientes para encontrar el consenso del accionista mayoritario, Vivendi (EPA:VIV), que valora la operación en torno a los 31.000 millones, podrían servir para iniciar negociaciones exclusivas con uno de los dos, según las mismas fuentes.
El pasado 5 de marzo el grupo consideró insuficientes la dos ofertas y les instó a mejorarlas antes del 18 de abril.
La denominada Netco se creó para gestionar la infraestructura de la red fija de TIM, incluyendo además los activos y actividades de FiberCop y la participación en Sparkle.
Las ofertas llegan después de que el Gobierno expresara en los últimos meses su deseo de contar con una red nacional bajo control público, con un proyecto encabezado por el banco público Cassa Depositi e Prestiti (CDP), cuyo principal accionista es el Ministerio de Economía y que el año pasado había firmado un memorándum en el frente de redes con TIM, Macquarie, el propio KKR y Open Fiber.
TIM anunció en 2022 conversaciones preliminares con CDP para analizar una posible integración con su rival de banda ancha, Open Fiber, en el marco de la reorganización de sus activos que llevó a cabo a raíz de que KKR se interesara en noviembre en comprar la totalidad de la "teleco" italiana por 10.800 millones de euros.