El EUR/JPY se recupera, mientras persiste la incertidumbre

Mientras los mercados asiáticos añaden ingresos con su impulso positivo durante la noche, los de Estados Unidos ampliaron sus pérdidas en la sesión de ayer. El secretario del Tesoro de EE.UU., Geitner, afirmó que el país "alcanzará el límite legal de su deuda el 31 de diciembre", y que "es prácticamente imposible llegar a un acuerdo (sobre el acantilado fiscal) antes de año nuevo". Sin embargo, se espera que se adopten "medidas extraordinarias”. Según Geitner, el Tesoro tomará medidas para crear $ 200 mil millones, los cuales que se espera que duren unos dos meses. Sin embargo, agregó que "... dada la incertidumbre que existe actualmente con respecto a impuestos sin resolver y las políticas de gastos para 2013, no es posible predecir la duración efectiva de estas medidas." Con la actual incertidumbre, el índice S&P500 perdió un 0.4787% y llegó a 1.416.43 (mínimo de dos semanas), mientras que el Nasdaq compuesto y el índice industrial Dow Jones cayeron el 0.7450% y el 0.1864% respectivamente. El dólar de EE.UU. perdió el 0.34%, frente al EUR.

El par EUR/USD tuvo un movimiento brusco hasta 32.72 (máximo de la semana), después de quebrar la resistencia de 1.3241. Las próximas resistencias se colocan en 1.3284, 1.3387 (máximo del 27 de marzo) y luego en 1.3492 (máximo del año). Creemos que la tendencia alcista del par EUR/USD está vinculado a la fuerte demanda del EUR/JPY. Por un lado, el JPY se debilita frente a sus principales contrapartes, debido a las expectativas de un alivio cuantitativo masivo; por el otro, los mercados están perdiendo sus esperanzas respecto a las negociaciones sobre el "acantilado fiscal" y se desvían hacia el Euro, ya que el par USD/JPY está limitado por órdenes de venta entre 85.90/86.00, según ha informado Reuters. En cuanto a esta mañana, nuestro soporte anterior en 85.75 se ha convertido en resistencia.

El par está negociando actualmente entre 85.60 (el soporte de ayer) y el 85.87 (máximo del día, en línea con el límite mencionado anteriormente). Hay pocas órdenes por encima de 86.00, y los próximos stops se sitúan en 87.00. De acuerdo con datos dados a conocer hoy, la producción de vehículos en Japón cayó un 8.4% (frente a la caída anterior del 12.4%), mientras que la construcción de nuevas viviendas ha sido decepcionante.

La atención se centra ahora en el índice de precios al consumidor anual previsto para mañana. Según una encuesta de Bloomberg, para el IPC anual se prevé una baja del -0.2%, frente al -0.4% anterior. Se prevé que el IPC anual sin alimentos perderá un 0.1% (frente al anterior 0%) y el IPC sin alimentos ni energía se espera que se mantenga en el -0.5%. Los decepcionantes datos económicos y la baja en las cifras de inflación servirían de respaldo para que Abe impulse al BoJ a inyectar dinero en la economía. El petróleo crudo se recuperó en 91.30 (su nivel más alto desde el 19 de octubre) y actualmente opera a través de la media móvil de 100 días. Creemos que podría haber más alzas, y observamos las próximas resistencias en 92.27 (nivel del 50% de Fibonacci de la caída de septiembre), 92.94 (máximo de julio), 93.66 (máximo de octubre) y 98.00 (nivel psicológico).

En cuanto al soporte, los encontramos en 90.54 (máximo de diciembre), 89.00 (soporte psicológico). Hay rumores de que en los Emiratos Árabes Unidos arrestaron a los miembros de una célula terrorista que planeaba ataques contra los países exportadores de crudo, según Bloomberg. Hoy, la atención se centrará en las solicitudes iniciales de desempleo previstas en 360 mil frente al nivel de 361 mil anterior, y en las solicitudes de desempleo continuas (que se espera que ronden los 3200 mil, frente al nivel de 3125 mil anterior). Se prevé que la confianza del consumidor caerá a 70 frente al anterior nivel en 73.70 y un aumento en las ventas mensuales de viviendas nuevas de hasta el 3.3% desde el -0.3% del mes pasado.