Loop Capital inició el martes la cobertura de Skyworks Solutions (NASDAQ:SWKS), asignando una calificación de Mantener a la acción con un precio objetivo de 90 dólares. La firma esbozó una postura neutral, citando condiciones específicas necesarias para que la empresa mejore el valor para los accionistas. Estas condiciones incluyen un mayor crecimiento de las ganancias por acción (EPS), una revalorización de la valoración y un rendimiento superior al de sus competidores en el precio de las acciones.
Para lograr estos objetivos, Skyworks Solutions necesita expandir su contenido en dólares con los principales fabricantes de smartphones como Apple y aquellos que producen dispositivos Android. Esta expansión depende de que Qualcomm pierda cuota de mercado en el segmento de banda base.
Además, la firma enfatizó la importancia de que Skyworks diversifique sus fuentes de ingresos más allá de Apple y las ventas de smartphones, sugiriendo que el crecimiento inorgánico podría ser más efectivo que los métodos orgánicos.
El analista expresó confianza en que Qualcomm probablemente perderá cuota de banda base en Apple para 2025, aunque de manera gradual. Sin embargo, se espera que el contenido de Skyworks en los dispositivos de Apple pueda disminuir inicialmente en 2025 y 2026 antes de aumentar potencialmente en 2027.
El comentario también destacó los desafíos que Skyworks podría enfrentar al buscar adquisiciones transformadoras para diversificar sus ingresos, lo cual podría ser difícil de asegurar por varias razones.
El inicio de cobertura de Loop Capital refleja una perspectiva cautelosa, indicando que necesitaría observar un conjunto de circunstancias más favorable para adoptar una postura más positiva sobre la acción y su precio objetivo.
En otras noticias recientes, Skyworks Solutions ha obtenido la certificación International Automotive Task Force (IATF) 16949 para varias de sus instalaciones en todo el mundo. Se espera que este desarrollo fortalezca la posición de la empresa en la cadena de suministro de componentes automotrices.
Además, Skyworks Solutions publicó sólidos resultados financieros para el tercer trimestre fiscal de 2024, con ingresos que alcanzaron los 906 millones de dólares y ganancias por acción de 1,21 dólares.
Sin embargo, Barclays ha rebajado la calificación de las acciones de Skyworks Solutions de Igual ponderación a Infraponderación, citando posibles desafíos en las operaciones de la empresa. A pesar de esto, la firma aún proyecta un pronóstico de crecimiento del 16% para Skyworks Solutions para el año fiscal 2025. Barclays también anticipa un crecimiento de dos dígitos en el segmento de Mercados Amplios para la empresa.
La compañía de semiconductores también reportó un flujo de caja libre de 249 millones de dólares y espera un ciclo de actualización de smartphones de varios años impulsado por la IA generativa. Skyworks se muestra optimista sobre su cartera de diseños ganadores, particularmente en el mercado de vehículos eléctricos.
Estos son algunos de los desarrollos recientes en Skyworks Solutions.
Perspectivas de InvestingPro
El panorama actual del mercado de Skyworks Solutions, según reflejan los datos recientes de InvestingPro, proporciona un contexto adicional a la postura cautelosa de Loop Capital. El ratio P/E de la empresa de 18,42 sugiere una valoración moderada, mientras que su capitalización de mercado de 14.050 millones de dólares indica una presencia sustancial en la industria de semiconductores.
Las recomendaciones de InvestingPro destacan tanto fortalezas como desafíos para Skyworks. En el lado positivo, la empresa ha mantenido el pago de dividendos durante 11 años consecutivos y ha aumentado su dividendo durante 10 años consecutivos, demostrando un compromiso con los retornos para los accionistas. Esto se alinea con el enfoque de Loop Capital en mejorar el valor para los accionistas. Además, Skyworks opera con un nivel moderado de deuda, lo que podría proporcionar flexibilidad financiera mientras navega por los posibles cambios en la cuota de mercado y las relaciones con los clientes descritos en el artículo.
Sin embargo, la recomendación de InvestingPro que indica que los analistas anticipan una disminución de las ventas en el año en curso corrobora la perspectiva cautelosa de Loop Capital. Esta proyección, junto con el hecho de que Skyworks cotiza cerca de su mínimo de 52 semanas, subraya los desafíos que enfrenta la empresa para expandir su presencia en el mercado y diversificar sus fuentes de ingresos.
Para los inversores que buscan un análisis más completo, InvestingPro ofrece 11 recomendaciones adicionales que podrían proporcionar perspectivas más profundas sobre la salud financiera y la posición de mercado de Skyworks Solutions.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.