El jueves, BTIG realizó un ligero ajuste en el precio objetivo de Penumbra (NYSE:PEN), una empresa de salud especializada en dispositivos médicos innovadores. El nuevo precio objetivo se fija en 232,00$, frente a los 234,00$ anteriores, mientras que la firma mantiene la recomendación de Compra para las acciones.
Penumbra reveló recientemente sus resultados financieros del tercer trimestre de 2024, mostrando ingresos de 301,0 millones de dólares, un crecimiento del 11,1% interanual y un aumento del 10,9% a tipo de cambio constante. El beneficio por acción (BPA) ajustado de la empresa para el trimestre fue de 0,85$, superando las estimaciones de BTIG y el consenso, que eran de 0,72$ y 0,69$, respectivamente.
Este rendimiento se debió principalmente a un sólido crecimiento del 14,0% en su línea de productos de Trombectomía, aunque se vio parcialmente compensado por un crecimiento más modesto del 5,5% en Embolización y Acceso.
La superación de las expectativas de ganancias de la empresa se atribuyó a la mejora de los márgenes brutos, que aumentaron 70 puntos básicos respecto a las expectativas del mercado, y a una gestión eficiente de los gastos que llevó a un aumento de 260 puntos básicos en los márgenes operativos ajustados. Penumbra ha reafirmado su guía de ingresos para todo el año 2024, que se situará entre 1.180 y 1.200 millones de dólares.
Cabe destacar que la empresa ha ajustado sus expectativas de crecimiento de la Trombectomía en EE.UU. al 24-25% interanual, a pesar de observar descensos en los mercados fuera de Estados Unidos, en particular en China.
De cara al futuro, Penumbra se centra en la innovación dentro de su negocio de Trombectomía Arterial y Venosa Integral (CAVT, por sus siglas en inglés), con la introducción de nuevos productos como Lightning Bolt 12 y Lightning Bolt 6X. Se espera que estos productos mejoren las ofertas de trombectomía vascular y embolización de la empresa, en particular para el tromboembolismo venoso (TEV) y las oclusiones por debajo de la rodilla.
Además, se prevé que la reciente finalización del reclutamiento de pacientes para el estudio Thunderbolt contribuya positivamente al rendimiento de la empresa en el segundo semestre de 2025, especialmente en su división Neurovascular, que sigue experimentando un crecimiento de dos dígitos.
En resumen, las perspectivas de BTIG para Penumbra siguen siendo positivas, citando la constante expansión de los márgenes de la empresa, el aumento de la cuota de mercado en el segmento de TEV, la introducción de nuevos productos para el año fiscal 2025 y una valoración razonable con un ratio de valor empresarial sobre ventas para los próximos doce meses de 5,1x.
En otras noticias recientes, Penumbra ha experimentado avances significativos. La empresa de dispositivos médicos ha completado el reclutamiento para su estudio THUNDER, un paso crucial hacia la obtención de la aprobación de la FDA para su sistema de trombectomía por vacío asistido por ordenador Thunderbolt.
Needham mantuvo una calificación de Mantener para las acciones de Penumbra, mientras que Piper Sandler, Canaccord Genuity y Stifel otorgaron calificaciones positivas con objetivos de precio aumentados. Los ingresos del segundo trimestre de 2024 de Penumbra aumentaron a 299,4 millones de dólares, un incremento del 14,5% interanual, y la empresa ha actualizado su previsión de ingresos para 2024 a entre 1.180 y 1.200 millones de dólares.
Además, Penumbra inició un programa de recompra de acciones por valor de 100 millones de dólares y planea lanzar tres nuevos productos de trombectomía por vacío asistida por ordenador en los próximos nueve meses. La empresa también prevé alcanzar más de 20 millones de dólares en ahorros operativos del negocio de Salud Inmersiva en los próximos 12 meses.
Estos son algunos de los desarrollos recientes relacionados con Penumbra Inc.
Perspectivas de InvestingPro
El reciente desempeño financiero de Penumbra está en línea con varios indicadores y perspectivas clave de InvestingPro. El crecimiento de los ingresos de la empresa del 20,89% en los últimos doce meses hasta el segundo trimestre de 2024 respalda las perspectivas positivas mencionadas en el artículo. Este crecimiento se ve reforzado por un sólido aumento trimestral de los ingresos del 14,49% en el segundo trimestre de 2024, lo que indica una expansión constante en línea con las previsiones de la empresa para todo el año.
Los consejos de InvestingPro destacan que Penumbra es "rentable en los últimos doce meses" y que "los analistas predicen que la empresa será rentable este año", lo que corrobora el informe de ganancias positivo comentado en el artículo. La capacidad de la empresa para superar las estimaciones de ganancias se refleja en la mejora de su salud financiera, y InvestingPro señala que "los flujos de caja pueden cubrir suficientemente los pagos de intereses" y que la empresa "opera con un nivel moderado de deuda".
La mención en el artículo del enfoque de Penumbra en la innovación y la introducción de nuevos productos es particularmente relevante si se tiene en cuenta el consejo de InvestingPro de que la empresa "cotiza con un múltiplo de ganancias elevado". Esto sugiere que los inversores pueden estar descontando las expectativas de crecimiento futuro impulsado por estas innovaciones.
Para los inversores que buscan un análisis más completo, InvestingPro ofrece 12 consejos adicionales sobre Penumbra, proporcionando una comprensión más profunda de la posición financiera y el rendimiento en el mercado de la empresa.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.