Madrid, 20 sep (.).- La compañía de juegos de azar Codere (BME:CDRE) ha acordado introducir acciones y enmiendas a la transacción para inyectar 101,78 millones de euros de nueva financiación de liquidez, entre las que se encuentra una nueva financiación provisional, que incluye 50 millones de euros en bonos de primera prioridad.
Codere ha comunicado este miércoles una actualización de la financiación de liquidez adicional para apoyar la implementación del plan de negocio de la compañía, que es apoyada por los mayores accionistas y tenedores de bonos.
El cupón (interés) de los bonos es del 13 % en efectivo pagadero semestralmente y la fecha de vencimiento es el 30 de septiembre de 2024, ha informado este miércoles Codere, que ha señalado que también incluye una comisión de emisión diferida del 7 % del importe principal, pagadera en efectivo respecto a a cuantía principal agregada del nuevo dinero provisional.
El nuevo dinero interino para Codere, que se ha visto afectada por el cierre de algunas salas en países de Latinoamérica por el supuesto incumplimiento de normas regulatorias, será refinanciado en su totalidad (cuando corresponda y sin efectivo) por el instrumento denominado Notas Prioritarias, que se emitirá como parte de la transacción integral.
Este 'interim new money' está respaldado por tenedores de bonos que representan aproximadamente el 66 % del instrumento 'New Super Senior', el 62 % de las denominadas 'Notas Senior Garantizadas' en euros y aproximadamente el 65 % de éstas en dólares.
El contrato de emisión de bonos 'Super Senior', el contrato de bonos senior y el acuerdo entre acreedores se están modificando para permitir la emisión del 'Nuevo Dinero Provisional'.
Los proveedores del 'Nuevo Dinero Provisional' representan mayorías suficientes de los bonos relevantes para dar su consentimiento para cada una de estas modificaciones, según Codere, que ha dicho que también se obtuvieron todos los demás consentimientos necesarios para la emisión.
Además de la provisión de ese nuevo dinero provisional, Codere se ha comprometido a modificar la hoja de términos de la transacción adjunta al Acuerdo de Bloqueo para reflejar la provisión del 'Nuevo Dinero Interino' y a que éste sea refinanciado (cuando corresponda y sin efectivo) por los Bonos de Primera Prioridad.
Codere ha dicho que, pese a las modificaciones, el acuerdo de bloqueo permanece en vigor.
El objetivo de la nueva financiación provisional es proporcionar a Codere suficiente liquidez para la implementación de la transacción de financiación integral para proveerle de 101,78 millones de euros.
Codere ha explicado que los cierres de sus salas han llevado a una reducción del desempeño financiero en México y Argentina.
Según el grupo de juegos de azar, en la semana que comenzó el 11 de septiembre de 2023 la liquidez en todo el grupo ascendía a 64 millones de euros.
Ha explicado que Codere ha estado trabajando en varias acciones para mitigar el impacto de la reducción de ingresos hasta el momento en que se pueda llevar a cabo una reapertura total de sus salas en los países en que se han producido los cierres y el levantamiento de las restricciones.
Codere, como consecuencia de las restricciones y posterior reducción de ingresos, prevé un beneficio total en efectivo en el año fiscal 2023 de cerca de 30-35 millones de euros.
La compañía continúa evaluando el impacto de las restricciones comerciales y cierres de salas en el negocio del grupo, por lo que la operación de refinanciación integral no se lanzará hasta el cuarto trimestre de 2023.
A finales de agosto, Codere dio a conocer sus resultados en el primer semestre del año, en el que triplicó sus pérdidas hasta los 187 millones de euros frente a los 62,4 millones que se dejó en el mismo periodo del año anterior, debido al deterioro contable provocado por el cierre provisional de 11 salas de juego en México y Argentina.
La compañía explicó que el deterioro, valorado en 188 millones, era "un mero ajuste contable" y que no tendría ningún impacto en la liquidez del grupo.