Por Pamela Barbaglia
LONDRES (Reuters) - El nuevo fondo de rescate bancario de Italia, Atlante, está preparando un proceso de venta de las entidades más problemáticas que podría comenzar en semanas, dijeron fuentes, con la esperanza de resistir las duras condiciones del mercado y ayudar a estabilizar el cuarto mayor sistema bancario de la zona euro.
El fondo Atlante, respaldado por decenas de instituciones financieras italianas, en su mayoría no cotizadas, compró Popolare di Vicenza hace dos meses cuando la salida a bolsa de la entidad no prosperó. El fondo acudió al rescate, tomando un 99 por ciento de la entidad.
Atlante está estudiando eliminar la morosidad del balance de Popolare di Vicenza y dividirla en lo que se denominan como banco bueno y malo, dijeron a Reuters fuentes cercanas al asunto.
Atlante trabaja con el banco de inversión Rothschild para sondear el apetito inversor para comprar los negocios saneados, dijeron.
El fondo, en el que la estatal Cassa Depositi e Prestiti (CDP) ha inyectado 500 millones de euros, estudia enviar material confidencial a los posibles oferentes el próximo mes, añadieron.
Pero encontrar un comprador para el banco de 150 años es un reto dado el riesgo de los mercados y los problemas legales que afronta Popolare di Vicenza.
En una señal de la debilidad de los mercados, un fondo separado aún busca compradores para cuatro entidades cuyos libros fueron saneados bajo un rescate mediado por el Gobierno en noviembre.
Los fiscales italianos investigan a Popolare di Vicenza por supuesta manipulación de mercado. También se enfrenta a peticiones de 1.400 millones de euros en demandas existentes y potenciales, después de que vendiera acciones a clientes a altos precios, a menudo como condición para conceder préstamos.
Pese a todo, Atlante está bajo presión para hacer la venta rápido. Necesita liberar capital si quiere mantener su promesa de estabilizar el sistema bancario italiano, que carga con 360.000 millones de créditos morosos, y ha prometido una rentabilidad anual del 6 por ciento a los inversores.
Entre los oferentes probablemente estarán las firmas de capital privado Apollo, Cerberus y Lone Star, dijeron las fuentes.
Atlante, Rothschild, Lone Star, Cerberus y TPG rechazaron hacer comentarios. Popolare di Vicenza, Apollo y Apax no respondieron inmediatamente a solicitudes de comentarios.