(Por Roberto Pérez)
¿Hasta dónde podremos llegar? ¿Dónde está el límite en la velocidad de los ordenadores para acceder al mercado? Un repaso del pasado, presente y futuro de las maquinas y su relación con el trading
Si algo tenemos claro, al estar en este mundo, es que no estamos para quedarnos. Las civilizaciones evolucionan de la mano del conocimiento, con bases cada vez más sólidas, desgranando el funcionamiento de la naturaleza.
Esta evolución nos hace recordar y nombrar a Charles Darwin, quien ensalza la importancia de la adaptación de la naturaleza para su supervivencia, concepto que tenemos que adaptar a la totalidad de campos de trabajo en los que nos movemos.
Todo esto es de aplicación en el mundo del Trading, dónde tenemos que evolucionar con el mercado electrónico tratando a las máquinas y a la disciplina de la inteligencia artificial como algo más del entorno que debemos de comprender y asimilar.
Las máquinas forman parte de nuestra vida y cada vez tienen más importancia ya que nos ayudan en nuestros trabajos, no cometiendo errores como los humanos. Por todo esto, el ser humano siempre ha intentado inventar nuevos artilugios para hacernos la vida más fácil, especialmente en el mundo del cálculo, ya que es el campo donde el cerebro generalmente comete más errores.
Si hacemos un repaso a lo largo de la historia, encontramos que la primera máquina de la que existe constancia es la conocida con el nombre de Anticitera, que es un pequeño mecanismo de 2.000 años de antigüedad que servía para saber la posición de la luna y el sol pudiendo predecir los eclipses, algo sorprendente para su antigüedad, apareciendo en los restos de un naufragio cerca de Grecia.
Pero curiosamente a partir de la máquina anterior y hasta el año 1842 no se produce, un nuevo avance con Chales Babbage, quién aunque no terminó de crear la propia máquina de cálculo diferencial, sí estableció las bases para construirla.
Pero fue Alan Turing quien creó las bases de lo que a día de hoy se conoce como la computadora, en el año 1936, para que posteriormente apareciera lo que fue el primer ordenador como tal, conocido con el nombre de Eniac en 1946. A partir de este momento y una vez que se utilizan distintos componentes electrónicos, como fue en un primer momento el tubo de vacío, lo que siempre se ha buscado ha sido reducir el tamaño de éstas máquinas. Constituyéndose así varias invenciones como han sido el transistor o el circuito integrado, hasta llegar a lo que hoy conocemos como microchip a principios de los años 70, compuesto de silicio.
Cada vez los microprocesadores son más pequeños y más potentes, pero la pregunta que todos tenemos y sabiendo que existen barreras físicas, que no es más que el componente atómico, ¿Llegaremos a construir máquinas aislando un átomo para aprovechar sus características cuánticas?
En primer lugar vamos a dar una pequeña descripción de lo que es la física cuántica, siendo la disciplina que estudia el comportamiento de átomos electrones o fotones entre otras cosas. Describiendo factores tan impresionantes como el desdoblamiento de partículas que aparecen y desaparecen en otro lugar sin haber pasado por los puntos del espacio que las separan.
La manera de poder observar todo esto se realiza mediante el estudio de las sombras que se realiza al tratar estos átomos mediante distintos y potentes rayos láser que nos ayudan en primer lugar a aislar un átomo y después estudiar su comportamiento.
Son éstos comportamientos los que han inspirado a muchos físicos e informáticos para construir lo hoy se conoce como ordenadores Quantum. El comportamiento teórico de dichos ordenadores se basa en la posibilidad de que lo que se conoce como bit en informática (que sólo puede tomar valores de 0 ó 1) pueda adoptar ambos valores de forma simultánea. Resultando de esto que se incremente exponencialmente su capacidad de cómputo a límites insospechados. La posibilidad de poder tomar dos valores a la vez, proviene de la posibilidad cuántica observada, en dónde existen partículas atómicas capaces de realizar dicha operación de desdoblamiento.
Es aquí donde nace un nuevo término conocido como Qbit, capaz de tomar el valor 0 y 1 a la vez, siendo posible con dicha característica de resolver cualquier problema de factorización que se conoce, utilizados para encriptar información por cualquier gobierno o entidades financieras en la verificación de tarjetas de crédito.
Actualmente ya existen varios prototipos de dichos ordenadores, aunque con cualidades similares a los primeros computadores con pocos qbits. Si algo va a caracterizar a estos ordenadores, es que en un futuro es muy probable que todos sean diferentes ya que se pueden aislar distintos átomos y de diversas maneras. Para aislarlos se necesita hacerlo a bajas temperaturas y en completa oscuridad (de ahí que se usen tanques de hidrógeno para realizar dichas operaciones).
Como hemos comentado y para hacernos una idea, si juntamos un número próximo a 60 qbits, tendríamos una máquina de equivalencia de cómputo similar a todos los ordenadores que hay en la tierra. Siendo actualmente la mayor parte de prototipos próximos a unos 10 qbits. Con esto nos hacemos una idea del poderío de estas máquinas para un futuro próximo.
Con todo esto y sabiendo que hoy día son las máquinas las que operan en los mercados, parece evidente que los ordenadores cuánticos tendrán una gran repercusión en los mercados financieros. Hasta el punto de que muchos científicos ya hablan de la realidad de la teoría de eficiencia de los mercados financieros, donde los precios recogerán el valor real de los activos ya descontado, siendo imposible aprovechar ineficiencias, convirtiéndose en pura aleatoriedad el resultado del siguiente tick.
Para intentar explicar esto de una forma más sencilla, voy a comparar los mercados financieros y su teoría de la eficiencia con el famoso problema conocido con el nombre de P=NP. Actualmente el Instituto Clay ofrece un millón de dólares a quien lo resuelva, siendo, como comprenderán ustedes un tema de discusión constante entre matemáticos e informáticos. Lo que viene a expresar el problema es si el tiempo que tardo en verificar una operación de una suma, por ejemplo, es el mismo tiempo que tardo en pensar su resultado o resolverla.
Aunque la discusión es constante, la gran mayoría coincide en que P no es igual a NP, es decir que no somos igual de rápidos en verificar que en tomar una decisión como parece lógico. Para que comprendan mejor todo esto, vamos a comparar los mercados con dicho problema. Lo que expondríamos es saber si el tiempo que uno tarda en tomar una decisión de compra o venta es el mismo cuando uno ya tiene el gráfico del pasado de cotizaciones que cuando uno se enfrenta al tiempo real. Parece evidente que dicho tiempo no es el mismo, estableciendo que P no es igual a NP, existiendo un diferencial en los tiempos que dependerá del proceso de cálculo para ser el primero en tomar el precio.
Si equiparamos esto con la teoría de eficiencia de los mercados, podemos decir que los mercados no son eficientes mientras P sea diferente a NP, existiendo una ventaja para todos aquellos que dispongan de un mejor y rápido proceso de cálculo. Enfrentándonos a unos mercados que a día de hoy son ineficientes y operados en un 70% por máquinas.
Partiendo de que nos enfrentamos a unos mercados ineficientes, dependientes de un tiempo de proceso de cálculo, el nuevo paradigma al que nos enfrentamos, es la introducción en los mercados financieros de los famosos ordenadores cuánticos, capaces de obtener la suficiente potencia de cálculo que hará que P sea igual NP (P=NP), y que constituirá una nueva era en donde podremos hablar de eficiencia en los mercados, desde el cual será difícil obtener ventajas en el proceso de cálculo.
Hasta el momento y según diferentes teorías, todos los ordenadores de hoy funcionan de la misma forma, diferenciándose exclusivamente en su potencial de cálculo y por tanto en sus tiempos de respuesta. Siendo éstas máquinas deterministas secuenciales que poco tienen que ver con estos ordenadores cuánticos, los cuales además gozarán de ser diferentes unos de otros. Siempre es difícil predecir cuál será el impacto de una nueva tecnología, pero lo que sí parece probable es que cada vez nos acercamos más a la teoría de la eficiencia en los mercados financieros, en dónde de suceder lo que hemos comentado, veremos una gran reducción en los volúmenes de negociación ya que es muy posible que los mercados dejen de ser un negocio rentable para muchas instituciones financieras.