IBEX 35
En el Ibex, pasamos de tener un gap alcista, a cerrarlo, dejando a la vez un hueco bajista, que nos da debilidad mientras no tengamos un cierre superior a los 11.533 puntos, el hueco de la apertura del pasado 25 de Mayo va desde los 11.533,70 puntos hasta los 11.455,30 puntos.
Sigue abierto el hueco semanal de finales de febrero, que ya fue rellenado en dos ocasiones. Dicho hueco quedaría cerrado, con la debilidad que implica, con un cierre semanal por debajo de los 10,918 puntos.
Los resultados semanales de los principales índices en Europa: Dax baja un 3,40%, Eurostoxx un 2,95%, e Ibex un 2,91%, Envolventes bajistas semanales, menos en el selectivo español, que tiene el gap bajista de la apertura semanal.
Si buscamos referencias en función del Estudio de Vencimientos del Fibex, tenemos el punto de giro al alza del vto de Junio en los 10.656 ptos y a la baja en los 11.738 ptos y por rangos en los 10.585 por la parte de los mín o los 12.145 ptos por la parte de los máx.
Máximos y mínimos decrecientes en base semanal.
Segundo mes consecutivo de descensos mensuales, aunque con volumen decreciente, que de momento dan una sensación de mercado en fase de consolidación.
En el gráfico semanal vemos como nos situamos en la parte media del 50% de abajo del canal alcista de muy largo plazo, aquel que viene desde los mínimos de 2012.
Por debajo de la mm20, bajista, en los 11.364 puntos, por debajo de la MM70, alcista en los 11.335 puntos y por encima de la MM200, que está en los 10.764 puntos, alcista. Pasamos a estar bajistas en el corto y medio plazo mientras no se recuperen niveles de 11.400 puntos, y seguimos alcistas a largo plazo mientras se mantengan los 10.800 puntos. La única anomalía es el hecho de tener a la mm20 por debajo de la mm30, además aumenta el peligro bajista por la cercanía de la mm70, un corte a la baja sobre ella de las medias de corto plazo, aumentará la sensación bajista en el mercado.
En cuanto al gráfico semanal, por encima de la mm20, alcista, en los 11.126 puntos, por encima de la mm70, alcista, en los 10.653 puntos, con la mm200, alcista, en los 9.108 puntos. No hay debilidad mientras no se pierdan nos 10.900 puntos.
El estocástico en diario cortado a la baja, con tendencia bajista, camino de sobreventa, con el macd, cortado a la baja, por debajo del nivel cero, con pendiente bajista, con histograma bajista. En semanal el estocástico, cortado a la baja , en zona media, con tendencia bajista, con el macd semanal cortado a la baja, con tendencia bajista, por encima del nivel cero, tocando la directriz bajista ¿pullback?, con histograma bajista . Os pongo el gráfico diario y semanal del MACD que seguimos:
Respecto al volumen, mayor en base semanal, aunque tampoco excesivo, dentro de la tónica de escaso volumen visto desde hace tiempo, tal como se ve en el gráfico de volumen mensual decreciente, desde que tocamos máximos anuales. Este aspecto afianza mas un proceso de consolidación que de giro de tendencia del fondo alcista del mercado.
La MM200 en semanal la tenemos en los 9.107,5 puntos, alcista.
Previsión apertura próxima jornada ALCISTA en los 11.243 puntos para el IBEX CONTADO.
Sobre la previsión de apertura de la sesión del lunes 25 de Mayo: teníamos calculada la apertura BAJISTA en los 11.545 puntos. El mercado abrió en los 11.421,2 puntos, BAJISTA, por debajo de la previsión, la operativa era de COMPRA en apertura, saltando los STOP.
2014 cerró con los siguientes resultados en función del tipo de STOP utilizado, la mejor estrategia fue la de no utilizar Stop, es decir cerrar la operación al final de la sesión.
| AÑO | OBJETIVO | STOP | STOP |
| CIERRE | 50 P | 100 P | |
| 2014 | 631 | 457 | 362 |
Vamos a llevar una tabla de seguimiento de la estrategia sobre la previsión de apertura, con 3 posibles precios de salida, por objetivo (o con cierre a fin de día sin stop), por stop de 50 puntos o de 100 puntos.
| FECHA | PRECIO | SENTIDO | PRECIO | OBJETIVO | STOP | STOP |
| APERTURA | OBJETIVO | CIERRE | 50 P | 100 P | ||
| 05-ene | 10267 | COMPRA | 10357 | 90 | 90 | 90 |
| 12-ene | 9805 | VENTA | 9774 | 31 | 31 | 31 |
| 19-ene | 10092 | COMPRA | 10102 | 10 | -50 | 10 |
| 26-ene | 10493 | COMPRA | 10531 | 38 | 38 | 38 |
| 02-feb | 10396 | VENTA | 10360 | 36 | 36 | 36 |
| 09-feb | 10467 | COMPRA | 10498 | -102 | -50 | -100 |
| 16-feb | 10718 | COMPRA | 10755 | 37 | 37 | 37 |
| 23-feb | 11001 | VENTA | 10979 | 22 | 22 | 22 |
| 02-mar | 11190 | VENTA | 11169 | 21 | 21 | 21 |
| 09-mar | 11008 | COMPRA | 11037 | 29 | 29 | 29 |
| 23-mar | 11394 | VENTA | 11382 | 12 | 12 | 12 |
| 27-mar | 11460 | VENTA | 11440 | 20 | 20 | 20 |
| 20-abr | 11400 | VENTA | 11363 | 37 | 37 | 37 |
| 27-abr | 11532 | VENTA | 11512 | 20 | 20 | 20 |
| 11-may | 11434 | COMPRA | 11444 | 10 | 10 | 10 |
| 18-may | 11337 | COMPRA | 11359 | 22 | 22 | 22 |
| 25-may | 11421 | COMPRA | 11545 | -99 | -50 | -100 |
| 234 | 275 | 235 |
INDICES USA
U.S. Stocks
Dow Industrial -115,44 -0,64% 18,010.68
Nasdaq -27,95 -0,55% 5.070.03
S&P -13,40 -0,63% 2,107.39
Dow Transport -67,67 -0,81% 8,299.75
Sigue la gran divergencia por Teoria de Dow, con el Dow Transportes marcando nuevos mínimos anuales.
Ha retrocedido el Dow Industrial hasta niveles de hace 1 mes aproximadamente, aun así el saldo mensual es positivo en todos los índices menos el Transportes.
El Dow Transportes con resultado negativo semanal del 2,15%, el Industrial baja un 1,21%. El S&P baja un 0,88%, y el Nasdaq, que baja el 0,38%. La nota discordante sigue dándola el Dow Transportes.
El S&P 500 marcó el último máximo histórico en los 2.134,72 puntos el 20 de Mayo 2005, que representan un alza del 220,15% desde los mínimos marcados en Marzo 2009, han pasado 324 semanas, que equivalen a 6 años y 2 meses. Llevando desde la última corrección importante una subida del 98,62% en los últimos 3 años y 7 meses, o 189 semanas.
Perder los mínimos de mediados y finales de marzo, abre la puerta a visitar los mínimos de mediados de diciembre y primeros de febrero. Es decir perder la zona de los 17.600 puntos, abre la puerta a visitar de nuevo la zona de los 17.000 puntos.
Por debajo de la MM20, en los 18.125 puntos, alcista, tocando la MM70, en los 18.020 puntos, bajista y por encima de la MM200, alcista, en los 17.578 puntos. Bajista en el corto plazo, neutral en el medio plazo y alcista en el largo plazo mientras se mantengan los 17.600 puntos.
En el gráfico semanal la mm200 está en los 14.884 puntos, que actuó de soporte importante ya en varias correcciones mayores, alcista, con la mm70 que sigue cortada al alza sobre ella y alcista.
El estocástico diario, en zona media, apuntando a la zona de sobreventa, cortado a la baja, con pendiente bajista, con el semanal cortado a la baja, saliendo de la zona de sobrecompra, con pendiente bajista, con el Macd diario cortado a la baja, con pendiente bajista, por encima del nivel cero, con histograma bajista, con el semanal cortado a la baja, con pendiente bajista, por encima del nivel cero, con histograma bajista. Ponemos el gráfico que seguimos para ver los soportes-resistencias en función del Macd: 
En cuanto al volumen, ligeramente superior en base semanal, con la particularidad de tener una sesión menos, sobre todo llama la atención el gran volumen vendedor de la última sesión de la semana, que nos hace pensar que podemos ver un nuevo mínimo semanal la próxima semana. Sólo hay 2 sesiones con un volumen superior al del viernes y en ambas ocasiones el mercado logro revolverse al alza posteriormente.
VIX
POR DEBAJO DE LA MEDIA DE 52 SEM
(MEDIA 52s EN LOS 20,67)
Sigue con el movimiento lateral entre niveles cercanos a los 12 puntos por abajo y los 16 puntos por la parte de arriba, marcando nuevos mínimos anuales.
Zona alta de las bandas de Bollinger, la parte baja sobre los 12 puntos y la parte alta sobre los 15 ptos. Estrechamiento = próximo movimiento fuerte.
Objetivo por abajo, cierre del gap, cerca de los 12 puntos.
Estocástico girándose a la baja antes de llegar a sobrecompra, cortado a la baja, el macd cortado al alza, con tendencia e histograma alcista, por debajo del nivel cero, con el rsi con tendencia alcista. En cuanto a medias, todas juntas entre los 13 y los 14 puntos.
