El jueves, Cantor Fitzgerald mantuvo una perspectiva positiva sobre NVIDIA (NASDAQ:NVDA), reiterando una calificación de Sobreponderación y un precio objetivo de 175,00 dólares para las acciones de la empresa. La postura de la firma se mantiene a pesar de que los ingresos de NVIDIA en el trimestre de octubre superaron las expectativas del lado comprador, alcanzando los 35.100 millones de dólares frente a los 33.000 millones previstos, aunque la previsión de ingresos para el trimestre de enero quedó ligeramente por debajo, con 37.500 millones de dólares frente a la proyección de más de 38.000 millones del lado comprador.
Además, la previsión del margen bruto de NVIDIA para el trimestre de abril se sitúa en torno al 71-72,5%, por debajo de la estimación de consenso del 73,2%.
El analista señala que el lanzamiento inicial del producto Blackwell de NVIDIA está evolucionando mejor de lo esperado, con potenciales ingresos de 5.000-6.000 millones de dólares frente a la estimación inicial de 3.000 millones para el trimestre de enero. Se prevé que esta tendencia al alza se acelere significativamente a lo largo del año calendario 2025 y más allá, en medio de una alta demanda que podría provocar escasez de productos en los próximos trimestres.
El analista anticipa un aumento secuencial de ingresos más sustancial en el trimestre de abril, con márgenes brutos que se espera toquen fondo y luego vuelvan a subir hasta alrededor del 75% en la segunda mitad de 2025. Estas proyecciones respaldan el caso alcista para NVIDIA, con ingresos del Centro de Datos y beneficios por acción (BPA) que podrían alcanzar más de 200.000 millones de dólares y 5,50 dólares, respectivamente, en el año calendario 2025, siendo posible alcanzar los 6,00 dólares por acción.
Aunque el lado comprador ya está alineado con la proyección de 5,50 dólares de BPA, el foco sigue puesto en la sostenibilidad del crecimiento de NVIDIA hasta el año calendario 2026. El analista señala la floreciente era de la inteligencia artificial, que está impulsando un aumento exponencial de la demanda de computación. El CEO de NVIDIA, Jensen Huang, no prevé una desaceleración hasta que se modernicen al menos 1 billón de dólares en Centros de Datos.
Con los agresivos lanzamientos tecnológicos anuales de NVIDIA, incluidos el esperado Rubin a finales de 2025 o principios de 2026 y la CPU independiente VERA en 2026, la firma prevé que el sólido rendimiento de la empresa continuará hasta bien entrado 2026.
Cantor Fitzgerald destaca los próximos cuatro "meses idóneos" como particularmente favorables para las acciones de NVIDIA, anticipando actualizaciones positivas de la empresa durante el Consumer Electronics Show (CES), una guía para el crecimiento reacelerado de la línea superior en febrero y la GPU Technology Conference (GTC) en marzo. La firma reafirma a NVIDIA como su principal elección, con expectativas de que las acciones suban basándose en estos eventos y en el sólido pipeline tecnológico de la empresa.
En otras noticias recientes, NVIDIA ha estado dando pasos significativos con su rendimiento financiero y avances estratégicos, captando la atención de varias firmas de inversión. La empresa informó de unos ingresos totales récord de 35.100 millones de dólares, superando las expectativas. Las perspectivas de ingresos para el próximo trimestre se alinean con las previsiones del mercado en 37.500 millones de dólares.
Analistas de Benchmark, Needham, Melius Research, Goldman Sachs y Bernstein SocGen Group han aumentado sus objetivos de precio para NVIDIA, reflejando el sólido rendimiento financiero de la empresa y su potencial de crecimiento continuo.
Se espera que el último producto de la empresa, Blackwell, impulse el crecimiento a pesar de la posible presión a corto plazo sobre los márgenes brutos. El CEO de NVIDIA, Jensen Huang, ha expresado su confianza en el futuro de la inteligencia artificial (IA), que se espera impulse la expansión del tamaño de los clústeres y apoye el dominio del mercado de NVIDIA.
Estos son desarrollos recientes que destacan el sólido rendimiento financiero de NVIDIA y su posición estratégica dentro de la industria de IA en rápida expansión. Se informa que la producción de Blackwell de la empresa está adelantada a lo previsto, y se espera que los envíos superen las previsiones anteriores. La empresa ha abordado las preocupaciones de los inversores, particularmente en lo que respecta al escalado de los Modelos de Lenguaje Grande (LLMs), y ha tranquilizado a las partes interesadas sobre sus capacidades de producción.
Perspectivas de InvestingPro
El notable rendimiento de NVIDIA, destacado en el artículo, se ve corroborado por los datos en tiempo real de InvestingPro. El crecimiento de los ingresos de la empresa del 194,69% en los últimos doce meses y un impresionante crecimiento trimestral del 122,4% subrayan la perspectiva alcista del analista. Este crecimiento excepcional se refleja en la capitalización de mercado de NVIDIA, que actualmente se sitúa en unos asombrosos 3,57 billones de dólares.
Los consejos de InvestingPro revelan que NVIDIA tiene una puntuación Piotroski perfecta de 9, lo que indica una sólida salud y rendimiento financiero. Esto se alinea con la perspectiva positiva del artículo sobre las perspectivas futuras de la empresa. Además, el consejo de que "11 analistas han revisado al alza sus estimaciones de beneficios para el próximo período" respalda la postura optimista de Cantor Fitzgerald sobre el potencial de crecimiento de los beneficios de NVIDIA.
El margen de beneficio bruto de la empresa del 75,98% y el margen de beneficio operativo del 61,87% demuestran la eficiencia de NVIDIA para convertir los ingresos en beneficios, lo cual es crucial para mantener la trayectoria de crecimiento discutida en el artículo. Estas métricas refuerzan la expectativa del analista de que los márgenes brutos vuelvan a situarse en torno al 75% en la segunda mitad de 2025.
Para los inversores que buscan un análisis más completo, InvestingPro ofrece 22 consejos adicionales sobre NVIDIA, proporcionando una comprensión más profunda de la posición financiera y el rendimiento en el mercado de la empresa.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.