Blue Owl Capital Corp (NYSE:OBDC) anunció hoy la emisión de 400 millones de dólares adicionales en notas al 5,950% con vencimiento en 2029, elevando el monto total de principal en circulación de estas notas a 1.000 millones de dólares. La oferta, que se cerró el martes, amplía los 600 millones de dólares en notas emitidas previamente el 22.01.2024.
Las notas recién emitidas, denominadas "Nuevas Notas", comparten términos idénticos con las existentes, excepto por la fecha de emisión, el precio de oferta y la fecha inicial de pago de intereses. Ambos conjuntos de notas se tratarán como una serie única bajo el acuerdo de emisión.
Los intereses de las notas se pagarán semestralmente, con el primer pago para la nueva emisión previsto para el 15.03.2025. Las notas vencerán el 15.03.2029, y la empresa tiene la opción de recomprarlas antes del 15.02.2029, a un precio de recompra calculado o al 100% del monto principal, más los intereses acumulados.
Blue Owl Capital pretende utilizar los ingresos netos de esta oferta para pagar su deuda existente, incluyendo los montos dispuestos de su línea de crédito rotativo garantizada senior. Los términos de la línea de crédito rotativo varían según el tipo de compromiso y la moneda, con diferentes tasas de interés y fechas de vencimiento que se extienden hasta el 17.11.2028.
El contrato de emisión incluye cláusulas que requieren que la empresa mantenga ciertos ratios de cobertura de activos según la Ley de Sociedades de Inversión de 1940 y que proporcione información financiera si la empresa ya no está sujeta a los requisitos de informes de la SEC. Además, en caso de un cambio de control combinado con una rebaja de la calificación de las notas por debajo del grado de inversión, la empresa debe ofrecer la recompra de las notas.
Las notas se ofrecieron y vendieron bajo una Declaración de Registro en el Formulario N-2 previamente presentada, complementada por un prospecto y una hoja de términos de precios con fecha 12.11.2024.
Este resumen se basa en la información proporcionada en un comunicado de prensa y refleja los términos y propósitos clave de la oferta sin comentarios promocionales.
En otras noticias recientes, Blue Owl Capital ha anunciado una emisión adicional de 400 millones de dólares en monto principal agregado de sus Notas al 5,950% con vencimiento en 2029, una medida que se espera fortalezca su estructura de capital y respalde las operaciones en curso. La firma también ha demostrado un sólido desempeño en el tercer trimestre, continuando su racha de rentabilidad sobre el patrimonio (ROE) de dos dígitos en 12,4%.
El valor neto de los activos (NAV) por acción se reportó en 15,28 dólares, con un dividendo adicional de 0,05 dólares declarado, complementando un dividendo base de 0,37 dólares para el cuarto trimestre.
La fusión de la empresa con OBDE avanza según lo previsto, con un cierre esperado para enero de 2025. Se desplegaron más de 9.500 millones de dólares en capital, con un 96% en inversiones de primer grado, y la liquidez total de la empresa se sitúa en 2.100 millones de dólares, con un ratio de apalancamiento neto de 1,23x. Estos desarrollos recientes han sido un testimonio del enfoque estratégico y la resiliencia de Blue Owl, particularmente en un panorama de tasas de interés cambiante.
En cuanto a las expectativas futuras, la empresa está considerando expandir las oportunidades de préstamo en créditos alternativos, centros de datos y sectores de seguros. Se espera que la fusión con OBDE mejore la asignación de activos y la eficiencia de financiamiento. Estos son solo algunos de los desarrollos recientes en torno a Blue Owl Capital, reflejando las maniobras estratégicas y financieras de la firma.
Perspectivas de InvestingPro
La reciente emisión de notas adicionales de Blue Owl Capital Corp (NYSE:OBDC) se alinea con su sólida posición financiera y estrategia de dividendos. Según los datos de InvestingPro, OBDC cuenta con una capitalización de mercado de 5.860 millones de dólares y un ratio P/E de 9,31, lo que sugiere una acción potencialmente infravalorada en relación con sus ganancias. El rendimiento por dividendo de la empresa se sitúa en un impresionante 11,53%, reflejando su compromiso de devolver valor a los accionistas.
Los consejos de InvestingPro destacan que OBDC ha aumentado su dividendo durante 3 años consecutivos y paga un dividendo significativo a los accionistas, lo que es coherente con el enfoque de la empresa en mantener sólidos rendimientos para los inversores. Además, el consejo que indica que los activos líquidos superan las obligaciones a corto plazo respalda la capacidad de OBDC para gestionar eficazmente su deuda, incluida la nueva emisión de notas.
La rentabilidad de la empresa en los últimos doce meses, como se señala en otro consejo de InvestingPro, subraya su salud financiera y su capacidad para mantener los pagos de dividendos. Esto se ve respaldado por el crecimiento de los ingresos del 6,06% en los últimos doce meses, lo que demuestra la capacidad de OBDC para generar flujos de caja crecientes.
Para los inversores que buscan un análisis más completo, InvestingPro ofrece consejos e ideas adicionales que podrían proporcionar una comprensión más profunda de la posición financiera y el rendimiento en el mercado de OBDC.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.