BNY Mellon (NYSE: BK) reportó sólidos resultados en el tercer trimestre, con ganancias por acción (EPS) de 1,50 dólares, un aumento del 22% interanual, e ingresos totales de 4.600 millones de dólares, un incremento del 5% respecto al año anterior. La compañía también anunció la adquisición de Archer para mejorar sus capacidades de servicios de activos.
Puntos clave:
• EPS de 1,50 dólares, un aumento del 22% interanual
• Ingresos totales de 4.600 millones de dólares, un incremento del 5%
• Los activos bajo custodia y/o administración superaron los 50 billones de dólares
• Se anunció la adquisición de Archer
• Introducción de Alts Bridge para asesores patrimoniales
• 1.100 millones de dólares devueltos a los accionistas en el tercer trimestre de 2024
Perspectivas de la empresa:
• Espera mantener los gastos básicos estables en 2024
• Aspira a devolver más del 100% de las ganancias a los accionistas
• Prevé la implementación completa del modelo operativo de plataforma en 18 meses
• Pronostica un ingreso neto por intereses de alrededor de 1.000 millones de dólares para el cuarto trimestre
• Confía en alcanzar los objetivos de rentabilidad sobre el capital tangible común (ROTCE) a medio plazo de al menos el 23%
Aspectos positivos:
• Margen antes de impuestos del 33% y rentabilidad sobre el capital tangible común del 23%
• Ratio de capital CEQ1 del 11,9%
• El ratio de cobertura de liquidez consolidado mejoró al 116%
• Los ingresos del segmento de Servicios de Seguridad aumentaron un 6% interanual
• Los ingresos de Servicios de Mercado y Patrimonio aumentaron un 7%
• Los ingresos de Gestión de Inversiones y Patrimonio aumentaron un 2%
Aspectos negativos:
• Incertidumbres macroeconómicas persistentes
• Posible moderación de los saldos de depósitos para el cuarto trimestre
• Disminución en los programas patrocinados en el negocio de recibos de depósito
Destacados de la sesión de preguntas y respuestas:
• Un cambio del 5% en los mercados de renta variable podría impactar las comisiones anuales en aproximadamente 60 millones de dólares
• La actividad de repos contribuyó alrededor del 5% al ingreso neto por intereses del año
• El ecosistema de liquidez alcanzó un máximo de 1,5 billones de dólares
• La empresa sigue abierta a fusiones y adquisiciones oportunistas alineadas con sus objetivos estratégicos
• Se espera que la transición al modelo operativo de plataforma impulse el crecimiento y la eficiencia
BNY Mellon reportó un sólido desempeño financiero en su conferencia de resultados del tercer trimestre, con un crecimiento notable en todos los segmentos de negocio. Los activos bajo custodia y/o administración de la compañía superaron los 50 billones de dólares por primera vez, marcando un hito significativo.
Se espera que la adquisición de Archer mejore las capacidades de servicios de activos de BNY y amplíe su oferta de gestión patrimonial. Además, la introducción de Alts Bridge tiene como objetivo proporcionar a los asesores patrimoniales un mejor acceso a las inversiones alternativas.
A pesar de las persistentes incertidumbres macroeconómicas, BNY Mellon mantuvo una perspectiva positiva, proyectando gastos básicos estables para 2024 y aspirando a devolver más del 100% de las ganancias a los accionistas. Se prevé que la transición de la empresa a un modelo operativo de plataforma impulse el crecimiento y la eficiencia, con una implementación completa esperada en 18 meses.
BNY Mellon también destacó su compromiso con la inversión en IA, estableciendo un centro dedicado con varios cientos de empleados. Se espera que este enfoque estratégico en IA mejore las oportunidades de ingresos y la eficiencia de los empleados.
La conferencia de resultados reflejó el sólido desempeño de BNY Mellon en varios indicadores financieros y su continuo enfoque en iniciativas estratégicas para impulsar el crecimiento y la innovación frente a los desafíos del mercado.
Perspectivas de InvestingPro:
El sólido desempeño de BNY Mellon en el tercer trimestre se ve respaldado por los datos de InvestingPro. La capitalización de mercado de la empresa se sitúa en 54.480 millones de dólares, reflejando su importante presencia en el sector de servicios financieros.
Uno de los consejos más destacados de InvestingPro es que BNY Mellon ha aumentado su dividendo durante 13 años consecutivos, demostrando un compromiso constante con la rentabilidad para los accionistas. Esto se alinea con el objetivo declarado de la empresa de devolver más del 100% de las ganancias a los accionistas, como se mencionó en la conferencia de resultados.
El ratio P/E (ajustado) de la empresa de 13,98 para los últimos doce meses sugiere que la acción podría estar infravalorada en relación con su potencial de ganancias. Esto se ve respaldado por otro consejo de InvestingPro que indica que BNY Mellon cotiza a un bajo ratio P/E en relación con su crecimiento de ganancias a corto plazo.
El sólido desempeño financiero de BNY Mellon también se refleja en sus impresionantes rendimientos totales del precio. La empresa ha visto un rendimiento del 22,03% en los últimos tres meses y un notable 82,48% en el último año. Estas cifras se alinean con el consejo de InvestingPro que destaca el fuerte rendimiento de la empresa en los últimos tres meses.
Cabe destacar que BNY Mellon cotiza actualmente cerca de su máximo de 52 semanas, con su precio en el 97,37% del máximo de 52 semanas. Esta información, combinada con el sólido informe de ganancias de la empresa, sugiere una confianza continua de los inversores en el desempeño y las perspectivas de BNY Mellon.
Para los inversores que buscan perspectivas más completas, InvestingPro ofrece 11 consejos adicionales para BNY Mellon, proporcionando una comprensión más profunda de la salud financiera y la posición de mercado de la empresa.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.