Se debilitan las cifras en EE.UU.

A primera hora en la mañana teníamos a Europa y los futuros norteamericanos subiendo sin motivo aparente, lo que nos hacía pensar en un rebote técnico. El mercado se dio la vuelta después de que salieran malos datos macro en EE.UU., en donde las peticiones semanales de desempleo subieron desde las 369 mil que se esperaban hasta 383 mil. También tuvimos la cifra de empleo no-agrícola privado, publicado por la agencia ADP, que salió en 133 mil, mientras que el mercado esperaba 145 mil. En cuanto al VIX, que ayer subió más de un 14%, hoy continúa haciéndolo por sobre el 5%, ubicándose en torno a 25 puntos, lo que va en línea con la creciente aversión al riesgo en los mercados. Si observamos, la tasa de los bonos del tesoro a 10 años en Estados Unidos, ésta se encuentran en torno a 1,57 lo que representa mínimos de 60 años y los bonos suizos y alemanes también continúan apreciándose. Con este creciente aumento en la percepción de riesgo, tenemos al Euro Stoxx cayendo en torno a un -0,53% y los principales índices en EE.UU. con variaciones mixtas.

Continuaron las compras del USD/CLP en la apertura, después de entregarse una batería de cifras macro, que en general, han sido peor de lo esperado tanto en EE.UU. como en Chile, lo que vuelve a aumentar la aversión al riesgo a nivel internacional (alza del dólar index) y debilitado al peso chileno por los indicadores sectoriales respectivamente. En este contexto, el billete verde alcanza un máximo en torno a la resistencia ubicada en los $520-$521 para luego comenzar una fuerte toma de ganancias a medida que los mercados se han recuperado. La trayectoria alcista del dólar persistiría sobre los $515, por donde pasa la actual directriz alcista iniciada en las inmediaciones a los $480, en donde se volverían a presentar oportunidades de compra. No obstante, las divergencias bajistas se hacen cada día más fuertes, que en caso de romper la tendencia alcista, podríamos ver una fuerte corrección. En cuanto al EUR/USD, como ha sido la tónica en los últimos días, hoy se repite la historia con nuevos mínimos del año, pero con una menor fuerza que en los días previos. En el mercado de commodities volvemos a observar caídas en el cobre y petróleo, este último afectado nuevamente por el aumento en los inventarios semanales por sobre lo estimado.

Sin noticias relevantes desde Europa, el Dow Jones ronda el 0%, mientras que el Nasdaq pierde -0,5% y el S&P 500 -0,25%, rondando los 1.310 puntos. De este último, el súper sector que más baja es el energético con un -1,9%, donde Halliburton (-3,5%) vuelve a liderar las bajas (de las grandes petroleras), con un petróleo a la baja producto del aumento en sus inventarios. En segundo lugar tenemos al súper sector de Materiales, que baja en un -1,7%, arrastrado por United States Steel que cae por sobre el -6%. Hoy se conocieron las ventas mensuales (en tiendas de más de 1 año) de las principales cadenas minoristas de EE.UU., siendo Target la compañía que presentó las mayores alzas con un 4,4%, seguida de Costco con un 4%. En cuanto a las tecnológicas, nos encontramos con que Facebook sigue bajando, rompiendo el piso psicológico de los US$28 (precio mínimo al que iba a salir a bolsa en un comienzo), y se acerca a los US$27. Apple por su lado, que ayer se desacoplaba del Nasdaq, hoy no logra pasar su resistencia en torno a los US$579 cotizando levemente por abajo.

La jornada ha estado marcada por la enorme cantidad de cifras económicas que se conocieron desde EE.UU. donde destaca la debilidad en las cifras de empleo. Primero fue el turno de la creación de empleo ADP que se sitúa en 133.000 empleos creados frente a los 145.000 esperados. Posteriormente, las peticiones semanales de desempleo aumentan a 383.000 solicitudes, frente a los 369.000 que se esperaban, cifras que debilitan las expectativas de los analistas de cara a la importante cifra de empleo que conoceremos mañana a las 8:30 Hrs. Asimismo, el PMI de Chicago queda en 52,7 puntos, si bien aun marcando crecimiento, considerablemente inferior a los 56,7 esperados. Por último, el crecimiento del primer trimestre en queda en el 1,9% esperado e igual a la cifra anterior. En esta oportunidad, las miradas se giraron a EE.UU. sin muchas novedades en Europa, las cifras económicas peores a lo esperado en el país del norte mantiene el pesimismo en los mercados. Para mañana toda la atención estará puesta en la creación de empleo no agrícola y la tasa de desempleo en EE.UU. No obstante, esta noche se conocerá en China el PMI manufacturero, cifra que también podría tener un impacto relevante, en especial en el mercado de commodities.

Atte,
Forex Chile S.A.