El mercado estadounidense abre la sesión con ligeras subidas. Los inversores muestran cautela antes de que mañana salgamos de dudas acerca de si la Fed sube tipos. El S&P 500 se mantiene sobre los 2.040 puntos, el Dow Jones supera los 10.500 y el Nasdaq roza los 5.000 puntos. Mientras, el EUR/USD se sitúa en 1,0952 dólares y el crudo recupera posiciones y se sitúa al borde de los 37 dólares por barril.
Comenzamos la parte más intensa de la semana con datos macro y la primera parte del FOMC que es el más importante en casi una década.
Para empezar, debemos recordar lo que suele pasar por la cabeza de los operadores cuando nos encontramos en una situación como la actual. Venimos de unos días muy malos con descensos generalizados por las petroleras y mineras y todo aquél que acertó el movimiento se ha puesto corto. Pues bien, el crudo se giró ayer y hay recogidas de beneficios, que de ser posiciones cortas, tenemos un proceso de compra que se está viendo en todas partes. Para hacernos una idea, veamos unos gráficos de la sesión de ayer.
La superación del VIX de su directriz bajista ya nos puso en alerta sobre lo que se nos podía venir encima con ese doble techo en los 2.100 del mini-SP y la divergencia bajista en el RSI. La pérdida del futuro de la media de 50 sesiones hizo el resto.
Ahora estamos atacando el soporte combinado de los 2000 puntos y la zona de máximos de septiembre y ayer, junto con el resto de Wall Street, dejamos una muestra de interés comprador en forma de karakasa. El RSI del VIX está tocando la sobrecompra, lo que es otro factor para el rebote… mientras hoy comienza el FOMC.
Vean cómo cerró el precio del WTI ayer. Como se puede ver, tenemos una karakasa con repunte de volumen en el p0unto más bajo desde los máximos de octubre. También el RSI cierra ligeramente fuera de la sobreventa.
Como podemos imaginarnos, el SPDR de energía (N:XLE) hizo lo mismo y tenemos otra karakasa de compra con repunte de volumen en zona de los mínimos del Q2:
Con todo lo anterior, las mismas muestras de interés comprador dejamos en el futuro del DAX y del Eurostoxx, así que Europa hoy está de rebote inducido por cierre de cortos.
Las subidas se han potenciado por los datos macro que hemos tenido, con un Empire State mejor de lo esperado pero sin pasar a negativo, y un IPC subyacente interanual justo en el 2%, algo positivo para la subida de tipos y que genera más ganas de salir del mercado por si las moscas, lo que favorece un mayor cierre de cortos, así que el “apartarse del mercado” genera subidas en este caso.
Hablando de tipos de interés, Bernanke ha dicho que no esperaba que los tipos estuviesen tanto tiempo por debajo de cero. Esto le puede sentar mal a Yellen, aunque el anterior presidente de la Fed dice que si hay problemas en la economía una vez se suban los tipos, el Congreso debe dar un paso al frente.
Pero los datos no acaban aquí, pues a las 16.00, hora española, tenemos el dato de NAHB que es el de confianza de los constructores, que necesitamos que sea cuando más alto mejor para dar esa sensación necesaria de que su mercado no se va a ver afectado por la subida de tipos…. Que sí lo será simplemente porque las hipotecas variables están ligadas a la rentabilidad de las notas a 10 años, así que si todo sube, todo será más caro.
Otra vez tenemos el dato de reservas de crudo calculado por el API, lo que servirá para especular con el oficial de reservas semanales de mañana, así que ojo con la jugada que ya hicieron la semana pasada.
En valores concretos tenemos:
Walt Disney (N:DIS) puede tener movimiento durante toda la semana porque empieza el estreno del nuevo episodio de “Star Wars” así los titulares sobre venta de entradas y opiniones puede afectar a la visión que tenga el mercado de los beneficios que pueda conseguir con el nuevo bloque de 3 películas como mínimos.
3M (N:MMM) vuelve dar un mal profit warning y es un peso negativo para el Dow Jones al apuntar a un descenso en preapertura del -3,5%. Ahora espera beneficios por acción para 2015 de 7,55$ cuando el mínimo del rango de la última estimación es de 7,6$.
Boeing (N:BA) sube dividendo un +20% hasta los 1,09$ por acción y aumenta el programa de recompra de acciones propias.
Pfizer (N:PFE), sube dividendo +7,1% hasta 0,3$.
Merck (N:MRK) tiene un problema porque la FDA no admite de su fármaco Vytorin sirva para reducir los ataques al corazón, entre otras dolencias coronarias.
Xerox (N:XRX), Carlo Icahn sube su posición en la empresa al 8,13% desde el 7,13% anterior.