El lunes, Jefferies mantuvo una perspectiva positiva sobre las acciones de Goldman Sachs (NYSE:GS), reafirmando una calificación de Comprar con un firme precio objetivo de 471,00 dólares.
El beneficio por acción (BPA) de la entidad financiera en el primer trimestre alcanzó los 11,58 dólares, superando con creces la estimación de consenso de 8,49 dólares. Estos resultados se atribuyeron a la sólida actividad de Global Banking & Markets (GB&M), cuyos ingresos totales superaron las expectativas en 1.300 millones de dólares.
La sustancial superación de los beneficios se debió principalmente a Renta Fija, Divisas y Materias Primas (FICC) y Renta Variable, que superaron las previsiones de consenso en 750 millones de dólares y 290 millones de dólares, respectivamente. Este éxito se vio reforzado por una actividad de financiación récord. A pesar de un descenso intertrimestral de la cartera de pedidos de banca de inversión (BI), principalmente en servicios de asesoramiento, los resultados fueron sólidos.
El ratio de eficiencia de Goldman Sachs en el trimestre se situó en el 60,9%, ligeramente por encima del objetivo a largo plazo del 60%. Esta cifra representa los gastos de la empresa como porcentaje de los ingresos, lo que indica lo bien que la empresa está gestionando sus costes en relación con sus ingresos.
La empresa también superó las expectativas en términos de retorno de capital, ejecutando 1.500 millones de dólares en recompras de acciones frente a los 1.100 millones previstos. Esta medida demuestra la confianza en la salud financiera de la empresa y su compromiso de aportar valor a los accionistas.
Por último, el informe destaca la rentabilidad del capital ordinario tangible (ROTCE) de Goldman Sachs, que se sitúa en torno al 16%, yuxtapuesta a una relación precio/valor contable tangible (P/TBV) de 1,3 veces. Esta métrica es crucial, ya que mide la rentabilidad relativa a los fondos propios en poder de los accionistas ordinarios, excluidos los activos intangibles.
Perspectivas de InvestingPro
Goldman Sachs (NYSE:GS) ha demostrado unos sólidos resultados financieros, y los análisis de InvestingPro arrojan más luz sobre la situación de la empresa. Con una capitalización bursátil de 139.770 millones de dólares y un PER de 15,49, Goldman Sachs presenta una valoración atractiva en relación con sus beneficios. El compromiso de la empresa con el valor para el accionista es evidente a través de una agresiva estrategia de recompra de acciones y un aumento constante de los dividendos, que han crecido durante 12 años consecutivos, mostrando un flujo de ingresos estable y creciente para los inversores.
Los consejos de InvestingPro destacan que la empresa no sólo ha sido rentable en los últimos doce meses, sino que también espera mantener la rentabilidad este año. Además, los analistas de InvestingPro han identificado a Goldman Sachs como un actor destacado en el sector de los Mercados de Capitales, lo que viene avalado por una fuerte rentabilidad en los últimos cinco años y una significativa subida de precios en los últimos seis meses. Para quienes deseen profundizar en los entresijos financieros de Goldman Sachs, InvestingPro ofrece consejos y métricas adicionales a los que se puede acceder utilizando el código de cupón PRONEWS24 para obtener un 10% de descuento adicional en una suscripción anual o semestral Pro y Pro+.
Además, los activos líquidos de la empresa superan sus obligaciones a corto plazo, lo que indica una posición de liquidez saludable. Con una rentabilidad por dividendo del 2,68% y un crecimiento reciente del dividendo del 10,0%, Goldman Sachs sigue recompensando a sus accionistas. La próxima fecha de resultados de la empresa está fijada para el 15 de abril de 2024, que los inversores seguirán de cerca. Para aquellos interesados, hay 9 consejos adicionales de InvestingPro disponibles que proporcionan un análisis más profundo y perspectivas sobre el rendimiento y las perspectivas de Goldman Sachs.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.