Noble Corporation (NE) ha presentado perspectivas positivas en su conferencia de resultados del tercer trimestre de 2024, tras la exitosa adquisición de Diamond Offshore. El presidente y CEO Robert Eifler destacó la incorporación de 41 plataformas y un aumento de 2.000 millones de dólares en la cartera de pedidos gracias a la adquisición. La empresa también anunció importantes retornos para los accionistas a través de dividendos y recompra de acciones. En términos financieros, Noble informó de un aumento del EBITDA ajustado y del flujo de caja libre, con una sólida cartera de pedidos que se espera que impulse los ingresos futuros. A pesar de no proporcionar orientación para el próximo período, la empresa se mantiene optimista sobre su entorno de contratación y el potencial de flujo de caja libre hasta 2025.
Puntos clave
- Noble Corporation completó la adquisición de Diamond Offshore, añadiendo 41 plataformas y 2.000 millones de dólares a su cartera de pedidos.
- Se completaron recompras de acciones por valor de 360 millones de dólares, y se anunció una nueva recompra de 400 millones de dólares.
- El EBITDA ajustado del tercer trimestre se situó en 291 millones de dólares, con un flujo de caja libre de 165 millones de dólares.
- Se proyectan ingresos para el cuarto trimestre entre 850 y 890 millones de dólares, con un EBITDA ajustado entre 275 y 305 millones de dólares.
- La empresa prevé un sólido entorno de contratación y una reducción significativa de los gastos de capital después de 2024.
- La dirección no proporcionó orientación para el próximo período, pero planea actualizaciones normales a principios del próximo año.
- Se identifican oportunidades de crecimiento en el Triángulo Dorado, Sudamérica y África Occidental.
Perspectivas de la empresa
- Noble prevé un sólido entorno de contratación hasta 2025.
- La empresa espera una reducción significativa de los gastos de capital, lo que debería mejorar el flujo de caja libre futuro.
- La dirección se muestra optimista sobre las oportunidades de contratación, especialmente en la segunda mitad de 2025.
- Se estima que los gastos de capital de la empresa combinada para 2024 serán de 550 millones de dólares y se espera que disminuyan entre un 25% y un 30% en 2025.
Aspectos bajistas
- La dirección no ha proporcionado orientación para el próximo período debido a las negociaciones en curso.
- El mercado de plataformas jack-up ha suscitado preocupaciones a pesar de las sólidas tasas de utilización.
Aspectos alcistas
- Noble ejecutó un importante programa de recompra de acciones y mantiene un dividendo trimestral estable.
- La empresa tiene una sólida cartera de pedidos, con 500 millones de dólares que se espera se conviertan en ingresos en 2024 y 2.600 millones de dólares para 2025.
- Las actividades comerciales siguen siendo positivas, con contratos de grandes empresas como ExxonMobil y Shell.
Puntos débiles
- Los costes de transacción de la adquisición de Diamond afectaron a las cifras de flujo de caja libre.
- No se proporcionó orientación específica para el próximo período en la conferencia de resultados.
Aspectos destacados de las preguntas y respuestas
- Se espera que la integración con Diamond capture 100 millones de dólares en sinergias en un año, con potencial para superar este objetivo.
- No hay urgencia por desinvertir en plataformas no esenciales, pero están abiertos a decisiones empresariales racionales.
- Se mantienen conversaciones activas sobre el trabajo de las plataformas Globetrotter en el Golfo de EE.UU.
A lo largo del artículo, el enfoque se mantiene en presentar los hechos de la conferencia de resultados de Noble Corporation sin especulaciones ni recomendaciones. Se menciona el ticker de la empresa, NE, para garantizar la claridad para los inversores y las partes interesadas.
Perspectivas de InvestingPro
La reciente conferencia de resultados de Noble Corporation (NE) muestra una empresa en transición, con la adquisición de Diamond Offshore ampliando significativamente su flota y cartera de pedidos. Este crecimiento se refleja en las finanzas de la empresa, con datos de InvestingPro que muestran un sólido crecimiento de los ingresos del 19,31% en el tercer trimestre de 2024 en comparación con el trimestre anterior. El fuerte rendimiento de la empresa se ve subrayado por su impresionante margen de beneficio operativo del 26,08% en los últimos doce meses.
A pesar de estos indicadores positivos, los consejos de InvestingPro destacan algunas preocupaciones potenciales para los inversores. La acción ha tenido un mal comportamiento durante el último mes, con una rentabilidad total del precio del -15,18%. Esta reciente caída puede estar contribuyendo a los atractivos indicadores de valoración de la acción, incluyendo un ratio P/E de 8,24, que es inferior al de muchas de sus empresas comparables del sector.
En una nota más positiva, el rendimiento por dividendo de Noble Corporation se sitúa en un atractivo 6,29%, con un notable crecimiento del dividendo del 66,67% en los últimos doce meses. Esto se alinea con el compromiso de la empresa con los retornos a los accionistas mencionado en la conferencia de resultados.
Los consejos de InvestingPro también indican que los activos líquidos de la empresa superan sus obligaciones a corto plazo, lo que sugiere una sólida posición financiera que podría respaldar sus ambiciosos planes de crecimiento y proyecciones de gastos de capital mencionados en la conferencia de resultados.
Para los inversores que buscan un análisis más exhaustivo, InvestingPro ofrece 6 consejos adicionales para Noble Corporation, proporcionando una visión más profunda de la salud financiera y la posición de mercado de la empresa.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.