A pesar del descenso de casi un 1% sobre la renta variable durante la 2da mitad de jornada de ayer, el mercado busca recuperar el aliento sin grandes cambios previa apertura de Wall Street. Las noticias "negativas" las conduce una vez más el presidente Biden, quien propone un aumento significativo en los impuestos a las ganancias corporativas que podrían ascender hasta 43.4%, lo que se traduce en un escenario menos prospero para los negocios y las personas adineradas de Estados Unidos. La caída del SP500, el Nasdaq y Dow Jones, vuelve a arrastrar a las criptomonedas debido a la correlación que se obtiene con la disminución del apetito por el riesgo así como de las condiciones que las criptomonedas arrastraban durante las últimas jornadas luego de la oferta pública de COINBASE. El tono se vuelve negativo y parece inclinarse por cosechar mayores pérdidas durante la jornada, lo que podría significar una visita para el Bitcoin al soporte considerado en torno a $45.000 dólares de llegar a vulnerar los mínimos que registra durante las últimas semanas por sobre $50.000.
El dólar vuelve a perder terreno frente a sus rivales a pesar del efecto refugio que lograba la jornada de ayer, motivo por el cual los traders comenzaban a proteger sus inversiones cuando revisamos la franja de máximos en la que se encuentran las principales acciones del mundo, particularmente Wall Street, Alemania, junto a China y Japón. El descenso como indicamos esta condicionado por la propuesta de subir los impuestos sobre las ganancias de capital al 43%, para aquellas rentas a partir de $1 millón de dólares, las que ahora se encuentran en torno al 20%. Si la propuesta avanza y adquiere impulso, las preocupaciones sobre el mercado podrían aumentar considerablemente y condicionar la franja de máximos como una importante resistencia para los índices en Estados Unidos, efecto que podrían también considerar los traders en el resto del mundo luego que el FMI se mostrara favorable ante el aumento a impuestos a las grandes empresas y riquezas.
Las materias primas mantienen un tono alcista a pesar de los temores que recaen sobre la renta variable, los que parecen continuar positivos por la dirección que mantiene el BCE ante mantener las ayudas sin cambios y por el tiempo que sea prudente, muy a diferencia de lo que proponía el Banco Central de Canadá a mediados de semana, los que comunican su reducción sobre las compras de bonos.
Las noticias positivas en el viejo continente continúa, donde vemos un aumento en las ventas minoristas en Inglaterra al 7,2% anualizadas mientras que el PMI manufacturero preliminar en Francia, Alemania y la zona euro se expanden logrando superar las expectativas del mercado, lo que se traduce en noticias positivas para el EURO en el mercado de divisas, el que perdía fuelle la jornada de ayer.
Gráfico 1H - SP500
El ánimo en el corto plazo continúa siendo negativo sobre las acciones de Estados Unidos esperando conocer más antecedentes y lecturas de la propuesta de la administración Biden, la que comienza a ser la guía al día de hoy para controlar el riesgo moral que se involucran las ayudas implementadas durante los últimos 12 meses, llevándose a cabo entonces una estrategia política para ganar la confianza sobre el electorado pensando en próximas elecciones, en definitiva, ganar capital político.
Técnicamente el índice americano de llegar a vulnerar la franja de soporte en la que se encuentra, expone un descenso de 30 puntos aproximadamente, incluso abriendo la posibilidad de nuevos descensos los que tiene como un primer objetivo en torno a 4.090 puntos. Todo escenario negativo de corto plazo podría quedar obsoleto si se superan los 4.180 puntos.