IRVING, Texas - Vistra Corp. (NYSE: VST), una destacada empresa integrada de electricidad minorista y generación de energía, ha fijado el precio de una oferta privada de notas garantizadas senior por un total de 1.250 millones de dólares. La oferta incluye 500 millones de dólares en notas con vencimiento en 2026 y 750 millones con vencimiento en 2034, dirigidas a compradores institucionales calificados y ciertas personas no estadounidenses.
Las notas de 2026 tienen un precio del 99,948% de su valor nominal y devengarán un interés del 5,050% anual, mientras que las notas de 2034 tienen un precio del 99,903% de su valor nominal con una tasa de interés del 5,700% anual. Vistra Operations Company LLC, una filial indirecta de propiedad total de Vistra, emitirá las notas, que estarán garantizadas por ciertas filiales del emisor.
Los ingresos de la oferta se destinarán a fines corporativos generales, incluyendo la refinanciación de deuda existente, el pago anticipado de cuotas del precio de compra de Vistra Vision LLC, y la cobertura de gastos relacionados con la oferta. Concretamente, la empresa planea utilizar aproximadamente 506 millones de dólares para liquidar una obligación con Avenue Capital Management II, L.P. por su participación en Vistra Vision, con un pago programado para el 31 de diciembre de 2024.
Vistra destacó la naturaleza neutral en cuanto al apalancamiento de la transacción y el valor actual neto positivo, citando una tasa de interés implícita más baja y un calendario de pagos favorable. Se espera que la oferta se cierre el 4 de diciembre de 2024, sujeta a las condiciones habituales.
Las notas, que están garantizadas por un derecho de garantía de primera prioridad sobre los activos también pignorados en virtud del Acuerdo de Crédito del Emisor, no se registrarán bajo la Ley de Valores ni las leyes de valores estatales y no podrán ofrecerse ni venderse en los Estados Unidos sin registro o una exención.
Esta información se basa en un comunicado de prensa y presenta detalles objetivos sobre la oferta y el uso previsto de los ingresos, sin respaldar las afirmaciones realizadas por Vistra Corp.
En otras noticias recientes, Vistra Corp ha iniciado una oferta privada de notas garantizadas senior con vencimiento en 2026 y 2034, con el objetivo de recaudar 1.250 millones de dólares para fines corporativos generales, incluyendo la refinanciación de deudas existentes. La empresa también informó de sólidos resultados en el tercer trimestre, cumpliendo las expectativas con unos ingresos de 1.444 millones de dólares, y elevó su previsión de EBITDA (beneficio antes de intereses, impuestos, depreciaciones y amortizaciones) para 2024 a entre 5.000 millones y 5.200 millones de dólares. BMO Capital Markets mantuvo su calificación de "Superar" para Vistra, aumentando el precio objetivo de la acción a 151 dólares.
Además, Vistra anunció un próximo pago de impuestos anual de 392.481 dólares para los titulares registrados de ciertos derechos. La empresa también reveló planes para recomprar acciones por al menos 3.250 millones de dólares entre 2024 y 2026 y una disponibilidad de 1.500 millones de dólares en capital incremental para asignación hasta finales de 2026.
Para 2025, Vistra proyectó un EBITDA entre 5.500 millones y 6.100 millones de dólares, y un flujo de caja libre entre 3.000 millones y 3.600 millones de dólares. La empresa también planea destinar 700 millones de dólares en capital para iniciativas de crecimiento durante los próximos dos años, centrándose en proyectos solares para grandes clientes como Amazon y Microsoft. Estos desarrollos se encuentran entre las noticias recientes de Vistra.
Perspectivas de InvestingPro
La reciente oferta de notas garantizadas senior de Vistra Corp. por 1.250 millones de dólares se alinea con el sólido desempeño financiero de la empresa y sus iniciativas estratégicas. Según los datos de InvestingPro, Vistra cuenta con una considerable capitalización bursátil de 52.480 millones de dólares, lo que refleja su importante presencia en el sector energético.
La salud financiera de la empresa se ve reforzada por sus impresionantes ingresos de 16.270 millones de dólares en los últimos doce meses hasta el tercer trimestre de 2024, con un notable crecimiento de los ingresos del 53,89% en el tercer trimestre de 2024 en comparación con el mismo trimestre del año anterior. Este sólido rendimiento de los ingresos respalda la capacidad de Vistra para atender eficazmente la nueva emisión de deuda.
Los consejos de InvestingPro destacan que Vistra ha estado recomprando acciones de forma agresiva, lo que, junto con la nueva oferta de deuda, sugiere un enfoque equilibrado en la asignación de capital. La empresa también ha aumentado su dividendo durante 6 años consecutivos, demostrando su compromiso con la rentabilidad para los accionistas junto con sus iniciativas de crecimiento.
Las acciones de Vistra han mostrado un rendimiento notable, con una rentabilidad total del precio de un año del 326,58% según los últimos datos. Esta rentabilidad excepcional, combinada con el hecho de que la acción cotiza cerca de su máximo de 52 semanas, indica una fuerte confianza de los inversores en la estrategia y las perspectivas futuras de la empresa.
Para los inversores que buscan una comprensión más profunda de la posición financiera y el potencial de crecimiento de Vistra, InvestingPro ofrece 13 consejos adicionales, proporcionando un análisis exhaustivo para informar las decisiones de inversión.
Este artículo ha sido generado y traducido con el apoyo de AI y revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros T&C.