Investing.com - Los futuros de Estados Unidos suben este viernes, ya que las señales de un giro moderado en la política monetaria de la Reserva Federal ponen a los principales índices camino de registrar su séptima semana consecutiva de ganancias. Por otra parte, los resultados trimestrales de Costco superan las estimaciones gracias, en parte, a que los compradores centrados en los costes se han hecho con sus opciones a precios reducidos para alimentos y productos de primera necesidad. Aquí tenemos las cinco cuestiones principales de las que hay que estar pendientes este viernes, 15 de diciembre, en los mercados financieros.
1. Suben los futuros
Los futuros de las acciones de Estados Unidos apuntan a una apertura al alza este viernes, insinuando una posible ampliación del repunte de las acciones esta semana impulsado por una inesperada perspectiva de relajación de la política monetaria de la Reserva Federal.
A las 11:04 horas (CET), el contrato de futuros del Dow se apunta un alza de 117 puntos o un 0,3%, los futuros del S&P 500 suben 13 puntos o un 0,3% y los futuros del Nasdaq 100 avanzan 54 puntos o un 0,3%.
Los principales índices de Wall Street cerraron la jornada de ayer en territorio positivo, y los tres van camino de su séptima semana positiva consecutiva. Eso supondría su mejor racha semanal de ganancias desde 2019. El Dow Jones de Industriales cerró con un alza del 0,4%, después de que el índice de 30 valores cerrara la jornada del miércoles en máximos históricos. El índice S&P 500 de referencia también subió un 0,3% el jueves, mientras que el Nasdaq Composite de tecnológicas subió un 0,2%.
Las declaraciones de la Reserva Federal del miércoles, que sugirieron que el banco central empezaría a recortar los tipos de interés el año que viene desde los actuales máximos de más de dos décadas, contribuyeron a reforzar las acciones. Los datos de ventas minoristas del jueves, mejores de lo previsto, junto con las cifras de inflación anual a principios de semana, alentaron las esperanzas de que la Fed sea capaz de lograr un "aterrizaje suave", un escenario en el que el crecimiento de los precios se modera sin provocar un colapso económico y un aumento del desempleo.
2. El oro sube
El precio del oro sube este viernes en Europa, prolongando un impulso por encima de los niveles clave provocado por la caída del dólar y del rendimiento de los bonos del Tesoro ante las señales de la Fed de que recortará drásticamente los tipos de interés en 2024.
Esta semana, el metal precioso se ha recuperado de sus recientes pérdidas, ya que las declaraciones de la Reserva Federal han llevado a los mercados a prever al menos tres recortes de tipos por parte del banco central el año que viene.
Según el Barómetro de Seguimiento de los Tipos de la Fed de Investing.com, ahora hay un 67% de probabilidades de que el primero se materialice en marzo. La perspectiva de unos tipos de interés más bajos reduce el coste de oportunidad de invertir en oro, que no ofrece rendimiento y está impulsado en gran medida por la confianza y la demanda de refugio seguro.
El dólar también va camino ahora a su mayor caída semanal en cinco meses, debilitándose el billete verde en particular frente a la libra esterlina y el euro después de que los bancos centrales de Europa adoptaran una postura política considerablemente más agresiva que la de sus homólogos estadounidenses.
El debilitamiento del dólar ha contribuido a que el oro fuera menos caro para los compradores extranjeros, lo que contribuye a su vez a un repunte del 0,3% de los precios al contado hasta 2.042,21 dólares por onza troy a las 11:04 horas (CET).
3. El petróleo registra su primera subida semanal en dos meses
Los precios del petróleo suben este viernes, camino de la primera ganancia semanal de los últimos dos meses, impulsados por el aumento del optimismo en torno al crecimiento de la demanda el año que viene, así como por el debilitamiento del dólar.
A las 11:03 horas (CET), los futuros del crudo de Estados Unidos se apuntan un alza del 0,2% hasta 71,69 dólares por barril, mientras que el contrato de Brent sube un 0,1% hasta 76,69 dólares por barril.
Ambos tipos de petróleo de referencia van camino de registrar ganancias de en torno al 1% esta semana, interrumpiendo una racha de siete semanas consecutivas de pérdidas.
Las indicaciones de la Fed sobre que los costes de endeudamiento podrían ser más bajos en 2024 apuntalaron la confianza en que una economía estadounidense más fuerte respaldará la demanda de crudo en 2024. La Agencia Internacional de la Energía se ha sumado a esta creencia al elevar su previsión de demanda mundial de petróleo de cara al año que viene, citando una mejora de las perspectivas de la demanda de Estados Unidos y unos precios del crudo más bajos.
Mientras tanto, la caída del dólar ha abaratado el petróleo denominado en la divisa estadounidense para los compradores extranjeros.
4. Costco supera las expectativas trimestrales
Las acciones de Costco Wholesale (NASDAQ:COST) suben antes de la apertura del mercado de Nueva York después de que el minorista, que sólo vende sus productos a través de membresías, publicara unas ventas y unos beneficios trimestrales que superaron las expectativas.
Conocido por sus enormes almacenes y sus baratos productos de primera necesidad, Costco se ha esforzado por mantener los precios bajos en un intento de atraer a los compradores preocupados por el presupuesto y reacios a gastar más de la cuenta en una época de inflación y tipos de interés por las nubes. Ha aumentado la demanda de Kirkland Signature, la marca blanca del grupo, así como de sus categorías de productos de consumo, como alimentos y artículos varios.
En una descripción ligeramente más optimista del gasto discrecional de cara a la temporada navideña en comparación con muchos de los rivales de Costco, el director financiero Richard Galanti ha añadido que los gastos en artículos de gran valor como televisores y electrodomésticos han mostrado cierta mejora. Las ventas del Black Friday y el Cyber Monday también han sido mejores de lo previsto.
Costco reportó un beneficio por acción de 3,58 dólares y un aumento del 6,1% de los ingresos totales hasta 57.800 millones de dólares en su primer trimestre fiscal.
5. Datos de China mixtos al persistir las preocupaciones económicas
La producción industrial de China ha aumentado más de lo previsto en noviembre, aunque las ventas minoristas crecieron menos de lo previsto, lo que pone de relieve el desafío al que se enfrentan los responsables de la política monetaria, desesperados por revitalizar el crecimiento de la segunda economía mundial.
La producción industrial aumentó un 6,6% interanual el mes pasado, según mostraron el viernes los datos de la Oficina Nacional de Estadística. La lectura ha superado las expectativas de un repunte del 5,6%, acelerándose con respecto al 4,6% del mes anterior. Pero las ventas minoristas aumentaron un 10,1% interanual, a pesar de las previsiones que indicaban un 12,5%.
Un factor importante de las cifras fue la escasa base de comparación, dado que las fábricas y tiendas chinas siguen luchando contra las últimas etapas de los cierres patronales de la era Covid a finales de 2022.
La persistente lentitud de la recuperación de China tras la pandemia tiene preocupados a los inversores, y la agencia de calificación Moody's (NYSE:MCO) ha decidido recientemente rebajar sus perspectivas sobre el país e indicar una posible rebaja de su calificación crediticia. También aumentan los llamamientos para que el Gobierno chino implemente un apoyo fiscal más específico.