IBEX-35 atentos a los niveles de resistencia a los que nos enfrentamos

IBEX-35

Algunos hablan ya de “osos” …. Yo más bien diría que hay que ser prudentes, ante los niveles de resistencia a los que nos enfrentamos y que un descenso podría ser que estuviera cerca, pero hablaría de “osos en cautividad”, más dóciles y menos peligrosos que los que están en “libertad”, para definir un posible descenso como un alto en el camino para coger fuerza de cara al final del ejercicio.

Espero una próxima semana todavía positiva, no lo tengo tan claro para la siguiente, que podría ser el de ese “susto” del que algunos, que siempre los hay, dan como algo incluso apocalíptico. Mientras. disfrutemos de la tendencia, que nos da señales semana tras semana, como la consecución de nuevos máximos semanales con aumentos de volumen o los cortes al alza del MACD en base semanal.

Estamos a mitad de camino de dos huecos, uno bajista por encima de niveles de 11.000 puntos y otro alcista en niveles de 9.700 puntos. Superada la directriz bajista acelerada del gráfico semanal, la siguiente en niveles de 11.200 puntos ahora mismo. Los resultados semanales de los principales índices en Europa: Dax sube un 1,27%, Eurostoxx sube un 1,46%, e Ibex que sube un 0,89%. El IBEX sigue siendo por cuarta semana consecutiva el más débil.

Si buscamos referencias en función del Estudio de Vencimientos del Fibex, tenemos el punto de giro al alza del vto de NOVIEMBRE en los 9.567 ptos y a la baja en los 10.650 ptos (quedamos a 50 puntos del mismo) y por rangos en los 9.600 por la parte de los mín o los 10.955 ptos por la parte de los máx.

Máximos y mínimos crecientes en base semanal.

Hemos dejado un hueco semanal entre el máximo de la semana 40 en los 9718 puntos y el mínimo de la semana 41, en los 9731,5 puntos

Después de 3 meses con resultado mensual negativo, cerramos Julio con alzas del 3,82%. Agosto cerró de nuevo con saldo negativo, del 8,24%. Septiembre cierra con descensos del 6,81%. En el Trimestre ha bajado un 11,23%. En Octubre se ha recuperado un 8,38%.

Por encima de la mm20, alcista, en los 10.313 puntos, por encima de la MM70, bajista en los 10.232 puntos y por debajo de la MM200, plana, que está en los 10.836 puntos, Estamos alcistas en el corto y medio plazo, mientras se mantengan los 10.300 puntos y bajistas en el largo plazo mientras no se recuperen niveles de 10.800 puntos. Importante ver como la mm20 sigue con su camino de irse cortándose al alza sobre el resto de medias, esta semana le ha tocado el turno a la mm70.

En cuanto al gráfico semanal, por debajo de la mm20, bajista, en los 10.510 puntos, por debajo de la mm70, bajista, en los 10.696 puntos, con la mm200, alcista, en los 9.349 puntos. Bajistas en el corto y medio plazo, mientras no se recuperen niveles de 10.600 puntos y alcistas en el largo plazo mientras nos mantengamos por encima de los 9.300 puntos.

El estocástico en diario cortado al alza, fuera de sobrecompra, con pendiente bajista, con el macd cortado al alza, por encima del nivel cero, con pendiente bajista, con histograma menos alcista. En semanal el estocástico, cortado al alza , con tendencia alcista, en zona media, con el macd semanal cortado al alza, con tendencia alcista, por debajo del nivel cero, después de estar en los niveles más bajos de los últimos 3 años, con histograma alcista . Os pongo el gráfico diario y semanal del MACD que seguimos:

Respecto al volumen, superior al de la semana precedente y la anterior superando los máximos de hace 2 semanas, de momento apoyando la tendencia alcista y dando alta probabilidad de ver nuevos máximos semanales la próxima semana.

Previsión apertura próxima jornada, ALCISTA en los 10.505 puntos para el IBEX CONTADO.

Sobre la previsión de apertura de la sesión del lunes 2 de Noviembre: teníamos calculada la apertura PLANA en los 10.361 puntos. El mercado abrió en los 10.279,30 puntos, BAJISTA, la operación era de COMPRA en apertura para buscar el objetivo buscando 81 puntos, que fue alcanzado, sin saltar ningún STOP de protección,

2014 cerró con los siguientes resultados en función del tipo de STOP utilizado, la mejor estrategia fue la de no utilizar Stop, es decir cerrar la operación al final de la sesión.

Vamos a llevar una tabla de seguimiento de la estrategia sobre la previsión de apertura, con 3 posibles precios de salida, por objetivo (o con cierre a fin de día sin stop), por stop de 50 puntos o de 100 puntos.

INDICES USA
U.S. Stocks
Dow Industrial +46,90 +0,26% 17,910.33
Nasdaq +19,38 +0,38% 5.147.12
S&P -0,73 -0,03% 2,099.20
Dow Transport +61,28 +0,75% 8,241.43

Semana de alzas, en el entorno del 1%, con los indicadores mas forzados que en el caso de Europa, en niveles más elevados, ya que sus ascensos desde los mínimos del verano tienen mayor verticalidad.

La diferencia de fortaleza de los mercados americanos sobre los europeos, se ve además de la cercanía de sus mercados a los máximos anuales e históricos en detalles como por ejemplo ver el MACD semanal que ya se encuentra cerca de la “zona cero” donde se verá si realmente hay fuerza para romper sus máximos anuales e históricos.

El Dow Transportes con resultado positivo semanal del 1,39%, el Industrial sube un 1,40%. El S&P sube un 0,95%, y el Nasdaq, que sube el 1,85%.

El S&P 500 marcó el último máximo histórico en los 2.134,72 puntos el 20 de Mayo 2005, que representan un alza del 220,15% desde los mínimos marcados en Marzo 2009, han pasado 324 semanas, que equivalen a 6 años y 2 meses. Llevando desde la última corrección importante una subida del 98,62% en los últimos 3 años y 7 meses, o 189 semanas.

Pronto sabremos si esta nueva corrección de más del 10% ha terminado y podremos hacer cálculos de nuevos niveles al alza en el S&P 500. Todo parece indicar que como mínimo nos vamos de nuevo a los máximos históricos.

Por encima, de la MM20, en los 17.502 puntos, alcista, por encima de la MM70, en los 16.950 puntos, alcista y por encima de la MM200, levemente alcista, en los 17.584 puntos. Alcistas en todos los plazos temporales mientras se mantengan los 17.600 puntos. Las medias en orden bajista, siguiendo con la reorganización alcista, aquí ya se ha cortado al alza la mm20 sobre la mm70 y ahora va camino de la mm200, deberíamos de tener un corte al alza esta misma semana.

En el gráfico semanal la mm200 está en los 15.537 puntos, que actuó de soporte importante ya en varias correcciones mayores, como ocurrió en agosto, la fortaleza aumentará conforme las medias de corto plazo se vayan situando por encima de la de medio plazo.

El estocástico diario, en alta sobrecompra , cortado a la baja, con pendiente bajista, con el semanal cortado al alza, en alta sobrecompra, con pendiente alcista, con el Macd diario cortado al alza, con pendiente bajista, por encima del nivel cero, con histograma menos alcista, en máximos de los últimos 5 años, con el semanal cortado al alza, con pendiente alcista, por debajo del nivel cero, por encima del soporte de octubre 2011, recuperando desde niveles de plena crisis de Lehman, con histograma alcista. Ponemos el gráfico que seguimos para ver los soportes-resistencias en función del Macd:

En cuanto al volumen, tenemos la otra cara de la moneda, mientras en el Ibex vamos viendo cómo va aumentando el volumen con la consecución de nuevos máximos semanales, aquí vemos como el volumen semanal sigue decreciendo, lo que nos hace ser mucho mas prudentes en USA que en Europa.

VIX
POR DEBAJO DE LA MEDIA DE 52 SEM
(MEDIA 52s EN LOS 32,085)

Perdida la zona de los 20 puntos, después del fuerte shock Agosto, en la semana ha bajado un 4,91%, ante el movimiento alcista del s&p 500 del 0,95%. Seguimos en alerta dado los niveles bajos en los que nos encontramos.

Zona baja de las bandas de Bollinger, la parte baja sobre los 15 puntos y la parte alta sobre los 18 ptos. Se siguen estrechando …

Estocástico en zona media, cortado a la baja, el macd cortado al alza, con tendencia e histograma alcista, por debajo del nivel cero, con el rsi con tendencia bajista, por debajo del nivel de los 50. En cuanto a medias, por debajo de todas ellas, todas alrededor de los 20 puntos, la más cercana sobre los 15 puntos.