Ayer tuvimos el anuncio de las minutas de la Reserva Federal de Estados Unidos de la reunión del mes pasado. El banco central estadounidense ha mostrado preocupación por los débiles datos de inflación en Estados Unidos que continuaron a la baja durante la semana pasada. Eso ha ocasionado que la Fed posiblemente decida no hacer otro aumento de los tipos de interés para este año. De hecho, las probabilidades de que la Fed implemente otro aumento de sus tipos de interés han bajado un 40% según los mercados de futuros, tras el anuncio de las minutas durante el día de ayer.
La interpretación de las minutas de la Fed ha lastimado al sector bancario y al dólar estadounidense. Los principales índices de bolsa en Estados Unidos, especialmente el S&P500 perdió gran parte del terreno que había ganado durante el día para cerrar muy cerca de su nivel de apertura.
La caída del sector bancario estadounidense también ha lastimado a la banca de la eurozona, debido a que varios de los principales bancos europeos también llevan a cabo operaciones en Estados Unidos. Al alejarse la posibilidad de que haya otro aumento en los tipos de interés, las acciones de los bancos caen debido a que cuando los intereses suben, normalmente eso significa más margen de ganancias para los bancos. La inflación en la eurozona se mantuvo en el 1,3% comparado con el mes pasado y sale en línea con lo esperado, pero el dato no fue suficiente como para ocasionar un cambio de dirección en los principales índices de bolsa europeos.
Al momento, parece ser que los mercados de valores europeos se preparan para cerrar la sesión a la baja, después de haber estado subiendo durante tres sesiones consecutivas. Las acciones de las empresas de energía también caen a medida que el petróleo continúa cayendo.
Mercados de valores
Los principales índices de bolsa en Estados Unidos empezaron la sesión de ayer al alza, pero tras el anuncio de las minutas de la Fed, retroceden a la baja y aunque lograron cerrar un poco por encima del cierre del martes, la tendencia se mantiene bajista. Para hoy los futuros están apuntando a una posible apertura a la baja y es posible que el Dow Jones caiga después de haber estado subiendo durante cuatro sesiones consecutivas. Ayer el Dow Jones logra cerrar con una ganancia del 0,12% y se ubica en los 22.024 puntos. El S&P 500 sube un 0,14% y cierra en los 2.468 puntos, mientras que el Nasdaq sube un 0,19% y cierra en los 6.345 puntos.
En Europa, las acciones del banco Deutsche Bank (DE:DBKGn) caen un 1,8%, presionando al Dax a la baja y las acciones del Banco Santander (MC:SAN) caen un 1,4% presionando al Ibex 35 a la baja. El FTSE 100 de Reino Unido cae un 0,29% al momento y llega a los 7.411 puntos. El Dax de Alemania cae un 0,21% y llega a los 12.238 puntos. El CAC 40 de Francia cae un 0,15% y llega a los 5.169 puntos. El FTSE MIB de Italia cae un 0,17% y llega a los 21947 puntos. El Ibex 35 de España cae un 0,44% y llega a los 10.497.
En general, el índice del Stoxx Europe 600 llegó a caer un 0,3% para ubicarse en los 378 puntos.
Divisas
Las minutas de la Fed hicieron retroceder al dólar durante la sesión de ayer, pero para hoy el billete verde vuelve a ganar terreno frente a sus principales contrapartes. El euro frente al dólar regresa a la zona del 1,1700 en donde se detiene momentáneamente una vez más, pero podría romper ese nivel a la baja si el Banco Central Europeo decide mantener su política monetaria intacta. Recordemos que los mercados han estado a la expectativa de un posible desmonte del programa de compra de activos por parte del BCE o un aumento de los tipos de interés.
Esas expectativas eran lo que tenían al euro al alza, pero el sentimiento ha cambiado a medida que la inflación de la eurozona frena su subida. La libra frente al dólar rebota del 1,2900 a la baja y se dirige de nuevo hacia la media móvil exponencial de 200 días en el 1,2842, nivel que podría volver a actuar como soporte en el GBP/USD. El euro y la libra también se debilitan frente al yen, pero el dólar vuelve con su impulso alcista frente a la divisa nipona. El dólar australiano y el dólar neozelandés intentaron cambiar de dirección al alza frente al dólar estadounidense, pero no han logrado ganar suficiente impulso alcista.
El índice del dólar en general regresa a la zona del 94.00, pero tendría que romper ese nivel para poder confirmar un cambio de dirección al alza.
Bienes básicos
El petróleo WTI regresa a la baja después que los datos de Estados Unidos mostraran que a pesar de que los inventarios de crudo se estabilizan, la producción continúa en aumento y llega a su nivel más alto en más de dos años. El petróleo WTI cae por debajo del 47,00 y llega a un mínimo en el 46,42.
El oro ha estado algo volátil en medio de malas y buenas noticias para el dólar, pero se estabiliza alrededor del 1.283. El cobre llega a un máximo en el 298,18, pero regresa al 295,00. La plata regresa al 17,00 por donde se encuentra su media móvil exponencial de 200 días y se consolida en esa zona.
En realidad, el sector de bienes básicos no ha mostrado variación alguna en general.
Próximos eventos
A las 12:30 GMT tenemos el dato de peticiones de subsidio por desempleo de Estados Unidos junto con el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia. A las 13:15 GMT tenemos la tasa de uso de capacidad de Estados Unidos junto con la producción industrial. Finalmente, a las 16:30 GMT habla el señor Kaplan, miembro de la Fed.
¿Logrará romper por debajo del EMA de 200 días en el 1,2842 el GBP/USD o se quedará estancado en medio de esa media móvil y el 1,2900?
Alexander Londoño, analista colaborador de ActivTrades
Todos los productos financieros con margen conllevan un alto riesgo para su capital.
ActivTrades PLC está autorizada y regulada por la Financial Conduct Authority (FCA) del Reino Unido. El número de registro de la FCA es 434413.
*Las ideas y opiniones expresadas aquí son únicamente las del escritor y no necesariamente reflejan el punto de vista de ActivTrades PLC. La finalidad de este artículo es informativa y no debería ser considerado como un consejo de inversión. Las previsiones dadas no son indicativas de resultados futuros y la decisión de actuar sobre las ideas y sugerencias presentadas en este artículo es decisión del lector.