- Después de un comienzo de sesión en positivo, las acciones estadounidenses cerraron con pérdidas
- El VIX baja hasta 27,73 puntos
- Acuerdo presupuestario de dos años que puede evitar el cierre del Gobierno de Trump
- El aumento del déficit en EE.UU. provoca subidas en la rentabilidad de los bonos
- El dólar se aprecia frente a una cesta de seis divisas principales
- Metales y crudo cayeron ayer
- Números mixtos en Asia
- El bitcoin se sitúa en zonas de resistencia tras la subida desde el martes
Las acciones de Estados Unidos se mantuvieron inestables ayer debido a que la volatilidad que afecta a los mercados financieros mundiales persistió. Las acciones se agotaron después de una subida inicial, con el S&P 500 terminando con una subida del 0,50%, el Nasdaq perdió un 0.9% y el Dow Jones se dejó un 0,08%.
El índice de volatilidad “VIX” cayó hasta 27,73 puntos. El indicador del miedo se sitúa todavía a pesar de las recientes caídas en niveles que suponen el doble de lo que habíamos visto en los últimos meses. Durante gran parte de la sesión americana, la expectativa era alta para la subasta del departamento del Tesoro de los Estados Unidos, que esperaba colocar 24.000 millones de dólares en bonos a 10 años.
Los líderes del Congreso de EE.UU. llegaron a un acuerdo presupuestario de dos años para aumentar los gastos del gobierno en casi 300.000 millones de dólares. Esto debería evitar el cierre del Gobierno pero el plan también suspenderá el techo de la deuda federal hasta marzo de 2019. También proporcionaría ayuda por el desastre de huracanes e incendios forestales y se espera que la votación se lleve a cabo hoy jueves.
El aumento en el gasto deficitario podría recalentar un crecimiento ya fuerte en EE.UU. y acelerar la inflación a niveles no vistos en los últimos diez años. Esos temores impulsaron el rendimiento de los bonos del Tesoro de Estados Unidos a 10 años hasta 2,813%, cerca del máximo de cuatro años del lunes de 2,885%.
En divisas, el índice dólar subió ayer hasta un máximo de dos semanas de 90,403 y se mantuvo en 90,251. El euro bajó hasta 1,2276 dólares, manteniéndose cerca de su nivel más bajo en dos semanas. Frente al yen, el dólar se situó en 109,35, recuperándose del mínimo de 108,92. Los metales preciosos también cayeron, y el oro tocó un mínimo de cuatro semanas de 1.311,6 dólares.
Los precios del petróleo cayeron después de que los datos de EE.UU. mostraron una acumulación en los inventarios y una producción récord de crudo, lo que aumenta las preocupaciones de más ventas. Los futuros del crudo Brent cayeron a un mínimo de seis semanas hasta 65,16 dólares por barril. Los futuros del crudo estadounidense tocaron un mínimo de un mes de 61,25 dólares y cerraron en 61,65 dólares. El presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, lamentó la reciente caída de las acciones.
En Asia, hemos visto como el mercado de acciones se ha acercado hoy a los mínimos de seis semanas por el aumento de los rendimientos de los bonos americanos. Los inversores temen que los bajos costes de endeudamiento de las empresas durante muchos años puedan verse amenazados por un aumento de la inflación. El índice más amplio de MSCI de acciones de Asia y el Pacífico fuera de Japón subió un 0,24% y el Nikkei de Japón ganó un 1,17%. El indicador más amplio de MSCI sobre las bolsas de valores del mundo ha perdido terreno en siete de las últimas ocho sesiones hasta ayer, un período en el que ha caído un 6,8%.
En China, los reguladores parecen estar ganando su guerra contra el riesgo en la industria bancaria, los llamados productos de gestión patrimonial que los bancos compran unos a otros en busca de ganancias fáciles. Las tenencias interbancarias de WMP (productos de gestión de patrimonio) se redujeron a más de la mitad el año pasado.
Eso sugiere que las tasas de interés más altas y un mayor escrutinio por parte de los reguladores están disuadiendo a los bancos chinos de su práctica anterior de usar préstamos interbancarios baratos para invertir en los WMP de mayor rendimiento de los demás. Las acciones chinas también han cerrado con pérdidas, el índice China A50 se ha dejado un 2,04% mientras que el de Shanghái ha perdido un 1,42%.
El banco central de Nueva Zelanda ha mantenido los tipos de interés en un mínimo histórico y proyectó que permanecerán así hasta mediados de 2019, debido a que la inflación sigue siendo moderada en medio de un crecimiento económico más lento. Durante el día de hoy el Banco de Inglaterra anunciará su decisión sobre las tipos de interés. Se espera que se mantengan en el 0,5% desde el comienzo de 2018. Los inversores esperan que cada vez sean más agresivos en la política de tipos.
A pesar de las pocas expectativas en medio de la caída del mercado global en los últimos días, todavía se asignan más de un 50% de probabilidades de una subida en mayo y de tres subidas más durante los próximos tres años, incluso con el Brexit que se avecina el próximo año.
El presidente de la Fed de Dallas, Robert Kaplan, se dirige hoy a una conferencia auspiciada por el Bundesbank en Frankfurt. Durante la sesión en los Estados Unidos conoceremos los resultados del cuarto trimestre de Twitter Inc (NYSE:TWTR).
El bitcoin se sitúa en zonas de resistencia tras haberse frenado en niveles de 8.514 dólares. El rebote comenzó el martes y en estos momentos (10:48h) sube un 1,53% en la plataforma de IG.