¡Desperté de la pesadilla en la que aparecía el OSO!
Ahora que acaba el año y se hacen predicciones para el próximo ejercicio, la palabra mas repetida es “recesión”. La mayoría no la ven factible en este 2019 que estrenamos, pero muchos la ven factible en el próximo 2020.
También daban el 2018 hace un año como un buen año bursátil y en cambio la ganadora ha sido, sin lugar a dudas, la “volatilidad”.
Dado que las empresas siguen con sus buenos datos, que los datos macro también siguen siendo buenos o acomodaticios lo normal es que estemos atentos a las fuertes correcciones con 4 ojos de que una de ellas no sea un cambio de tendencia de fondo.
El primer objetivo sería llegar a los 2 mini huecos bajistas de antes de las fiestas navideñas.
Tenemos un hueco bajista de la apertura del pasado 10 de Agosto, que quedará cerrado con un cierre diario por encima de los 9.693 puntos.
Tenemos hasta 3 huecos pequeños abiertos con pocos puntos de diferencia entre ellos alrededor de los 9.000 puntos.
La directriz bajista en diario, sobre los 9.500 puntos, que viene de los máximos anuales, junto a niveles de la mm200 que sigue con su pendiente negativa. Si la superamos abriremos el camino a los altos de Mayo y de ahí al hueco bajista del 30 de Enero.
La vela semanal, alcista, incluso de cambio de tendencia, es una Long Lower Shadow.
La cotización del EUR/USD, con notas de recuperación, por encima de los 1.14, falta ver cómo se comporta al llegar de nuevo a los 1.15
El petróleo, estable, en los 45$, después de una nueva corrección hasta niveles cerca de los 42$, viniendo desde niveles de los 77$ (ha bajado un 45% en menos de 3 meses)
Con máximos y mínimos DECRECIENTES sobre la semana precedente, con una vela ALCISTA. Con volatilidad semanal por debajo de la semana pasada (-35% aprox), con un 3,28% entre máximos y mínimos semanales.
Si buscamos referencias en función del Estudio de Vencimientos del Fibex, tenemos el punto de giro al alza del vto de ENERO entre los 7.977 y los 8.124 puntos (a 125 puntos ha llegado esta semana) y a la baja entre los 8.954 y los 9.010 puntos.
Los resultados semanales, el Dax sube un 0,40%, el Eurostoxx baja un 0,47% y el Ibex baja un 0,74%. Todos los mercados marcando nuevos mínimos anuales y con fuerte recuperación desde los mismos.
Por debajo de la mm20, bajista, en los 8.792 puntos, por debajo de la MM70, bajista en los 9.007 puntos y por debajo de la MM200, bajista, en los 9.473 puntos. Bajistas en el corto plazo por debajo de los 8.800 puntos. La posición de las medias, bajista en el todos los plazos.
En cuanto al gráfico semanal, por debajo de la mm20, bajista, en los 9.082 puntos, por debajo de la mm70, bajista, en los 9.735 puntos y por debajo de la mm200, bajista, en los 9.778 puntos. Bajistas en el medio plazo por debajo de los 9.200 puntos.
El estocástico en diario cortado al alza, en sobreventa elevada, con pendiente alcista en ligera divergencia con el precio, con el macd cortado a la baja, por debajo del nivel cero, con pendiente bajista, con histograma menos bajista, y divergencia alcista respecto a los mínimos de octubre. En semanal el estocástico, cortado a la baja , con tendencia bajista, en sobreventa elevada, con el macd semanal cortado a la baja, con tendencia bajista, por debajo del nivel cero, con histograma bajista, en los niveles más bajos de 2 años y medio. Os pongo el gráfico diario y semanal del MACD que seguimos:
Respecto al volumen, menor en base semanal, como no podía ser de otra manera al tener la mitad de las sesiones cerradas por navidad.
Previsión apertura próxima jornada. PLANO, en los 8.496 puntos.
Para el pasado 24 de Diciembre teníamos prevista una apertura BAJISTA en los 8.465 puntos. El mercado abrió en los 8.490,20 puntos, BAJISTA, por encima del nivel previsto, activando la opción de VENTA, con un resultado al cierre positivo de 11 puntos, al no alcanzar el objetivo ni el STOP.
En los 4 años que llevamos, con la estrategia, y sólo en la sesión inicial de la semana, la opción más beneficiosa es la no utilizar STOP, muy cerca del STOP de 100 puntos.
Tabla de seguimiento de la estrategia sobre la prev. de apertura, con 3 precios de salida, por objetivo (o con cierre a fin de día sin stop), por stop de 50 puntos o de 100 puntos.
INDICES USA
Dow Industrial -76,42 -0,33% 23,062.40
S&P -3,09 -0,12% 2.485.74
Dow Transport -45,11 -0,49% 9,109.13
Nuevos mínimos anuales y fuerte recuperación posterior pero dentro de la influencia de la gran vela bajista de la semana previa.
En el 2017 el S&P 500 marcó nuevos máximos históricos en 30 de las 52 semanas (58%). En el 2018 han sido 7 de 52 (13%). Vaya cambio ¡!!!!
Los resultados semanales de los diferentes índices, el Dow Industrial sube un 2,75%, el Transportes un 2,64%, el S&P un 2,86% y el Nasdaq un 3,97%. Han recuperado mucho menos de los cedido en la semana anterior.
El S&P 500 marcó el último máximo histórico en los 2.940,91 puntos el 21 de Septiembre 2018, que representan un alza del 341,05% desde los mínimos marcados en Marzo 2009. Hace ya 9 años y 9 meses.
Desde la última corrección importante (15,21% desde Mayo-15 hasta Febrero-16) ha subido un 62,47% o 1.130,81 puntos. Ahora estamos en otra corrección elevada que podría ser previo a un nuevo movimiento al alza. Llevamos un 20,21% de corrección desde máximos anuales, las otras 3 correcciones fuertes desde los mínimos del 2009 fueron del 17,12%/21,58%/15,21%. En tiempo han pasado 14 semanas y en las anteriores correcciones se dio el movimiento en 9/22/38 semanas.
Por debajo de la MM20, en los 23.993 puntos, bajista, por debajo de la MM70, en los 25.151 puntos, bajista y por debajo de la MM200, bajista, en los 24.999 puntos. Bajistas en el corto plazo por debajo de los 24.200 puntos. Bajistas en el medio plazo mientras estemos por debajo de los 25.100 puntos.
En el gráfico semanal la mm200, alcista, está en los 20.693 puntos, que actuó de soporte importante ya en varias correcciones mayores, como ocurrió en agosto 15, en enero y febrero 16.
El estocástico diario, saliendo de sobreventa extrema, en zona media-baja, cortado al alza, con pendiente alcista, con el semanal cortado a la baja, desde mínimos no vistos desde marzo 2009, con pendiente alcista, con el Macd diario cortado a la baja, desde niveles no vistos desde Octubre 2008, con pendiente alcista, por debajo del nivel cero, con histograma menos bajista, con el semanal cortado a la baja, con pendiente bajista, en mínimos de 3 años, por debajo del nivel cero, con histograma bajista. Ponemos el gráfico que seguimos para ver los soportes-resistencias en función del Macd:
En cuanto al volumen, menor en base semanal, por las fiestas navideñas, pero con bastante volumen en las 2 sesiones alcistas post navidad ….
VIX
POR DEBAJO DE LA MEDIA DE 52 SEM
(MEDIA 52s EN LOS 29,61)
Bandas abriéndose, marcando nuevos máximos anuales.
Descenso del 5,88% por una subida del 2,86% del S&P … vuelve la proporcionalidad ¿?.
Estocástico cortado a la baja, saliendo de sobrecompra, con tendencia bajista, con el macd cortado al alza, con tendencia bajsita e histograma menos alcista, por encima del nivel cero, con el rsi con tendencia bajista, por encima del nivel de los 50 puntos.
